Гудвилл это МСФО

В российской экономике слияния и поглощения происходят все чаще. При переходе российских организаций на международные стандарты финансовой отчетности (МСФО) пользователи этой отчетности могут столкнуться с более широким применением в учете и анализе нового для российской практики понятия «деловая репутация», или «гудвилл».

В 2004 г. в связи с принятием нового стандарта МСФО 3 «Объединение бизнеса» изменен и другой стандарт — МСФО 36 «Обесценение активов», который предписывает не амортизировать гудвилл, образующийся при слияниях и поглощениях, а периодически проводить проверку на предмет обесценения гудвилла путем переоценки приобретенной компании.

При активной торговле акциями компании гудвилл представляет собой разницу в определенный момент времени между оценкой компании фондовой биржей и суммой чистых активов, зарегистрированных в балансе компании. Если другое предприятие желает приобрести эту компанию, то гудвилл — премия, которую должен быть готов выплатить покупатель сверх стоимости активов компании, поскольку торговые связи компании, репутацию, известные торговые марки, опыт руководителей и общие технологии невозможно выразить в точных суммах. Если компания имеет плохой торговый послужной список, то ее рыночная стоимость как действующего предприятия для потенциального покупателя может оказаться ниже, чем общая стоимость активов по балансу компании. В этом случае гудвилл отрицателен. Гудвилл является неосязаемым основным капиталом и может отражаться в балансе компании в качестве актива. Однако многие компании в некоторых европейских странах списывают премию, которую они платят при приобретении новой дочерней компании (т.е. гудвилл), из текущих прибылей за год, и, следовательно, гудвилл не отражается в их балансе.

В западном бухгалтерском учете при отражении в финансовой отчетности сделок по слиянию и поглощению используется метод покупки (Purchase Method). Согласно этому методу всегда есть приобретающая и приобретаемая компании, которые в случае объединения интересов назначаются таковыми согласно профессиональному суждению бухгалтера. При использовании метода покупки требуют решения следующие вопросы:

  • возможно ли надежное измерение справедливой стоимости покупаемой компании, если покупатель приобретает менее 100% в покупаемой компании;
  • как распределить гудвилл между контролирующей компанией и миноритарными акционерами;
  • является ли информация о гудвилле, отнесенном к миноритарным акционерам, полезной для пользователей финансовой отчетности.

Метод полного гудвилла и измерение справедливой стоимости приобретаемой компании

Согласно МСФО 3 «Объединение бизнеса», гудвилл — будущие экономические выгоды от использования активов, которые невозможно индивидуально идентифицировать и признать по отдельности.

Если компания приобретает 100% другой компании в ходе единой сделки, то покупатель признает в своей консолидированной отчетности все активы и обязательства приобретенной компании, включая гудвилл, по их справедливой стоимости на дату приобретения. Однако, если компания приобретает менее 100% другой компании, возникает вопрос об измерении активов и обязательств, признаваемых в консолидированной финансовой отчетности. При наличии контроля над компанией при приобретении менее 100% компании идентифицируемые активы и обязательства приобретаемой компании должны признаваться в отчетности по их полной справедливой стоимости. Необходимо также рассмотреть, как гудвилл должен быть отражен при приобретении менее 100% компании и особенно должна ли признаваться только доля гудвилла, приходящаяся на приобретающую компанию, или обе доли, приходящиеся на приобретающую компанию и на долю меньшинства.

Заметим, что ни МСФО 22 «Объединение компаний» (IAS 22 Business Combinations), ни МСФО 27 «Консолидированная финансовая отчетность и учет инвестиций в дочерние компании» (IAS 27 Consolidated Financial Statements and Accounting for Investments in Subsidiaries) не предоставляют руководства, как отражать приобретения дополнительной доли собственности в дочерних предприятиях после приобретения контроля. Несмотря на то, что в западном учете существует несколько подходов, отражение таких операций обычно заключается в пошаговом накоплении затрат каждой из покупок (инвестиций). Обычно признается только купленный гудвилл в момент покупки (т.е. на дату получения контроля над приобретаемой компанией), и затем признается дополнительный гудвилл, приобретенный после объединения компаний (из-за приобретения дополнительной доли собственности в дочерней компании). Такая практика не сочетается с принципом учета активов и обязательств приобретаемой компании по полной справедливой стоимости на дату приобретения, а также не совместима с принципом, согласно которому материнская компания должна включать в свою консолидированную финансовую отчетность все активы и обязательства дочерних компаний. Поэтому необходимо весь гудвилл приобретаемой компании, включая гудвилл, распределяемый на миноритарные интересы, признавать по его справедливой стоимости на дату приобретения. Полный гудвилл может быть измерен как разница между справедливой стоимостью приобретенных чистых активов на дату приобретения и справедливой стоимостью всех идентифицируемых активов и обязательств приобретаемой компании на ту же дату.

Рассмотрим пример, который иллюстрирует метод приобретенного гудвилла и метод полного гудвилла в случае приобретения менее 100% компании. Материнская компания приобретает 60% обычных акций дочерней компании за 900 условных денежных единиц (у.е.) и таким образом приобретает контроль над дочерней компанией. Полная справедливая стоимость дочерней компании 1500 у.е., справедливая стоимость ее идентифицируемых чистых активов 1200 у.е. Исходя из метода полного гудвилла материнская компания признает справедливую стоимость приобретенных чистых активов (1500 у.е.) с гудвиллом, исчисленным как разница между справедливой стоимостью приобретенных чистых активов и справедливой стоимостью идентифицируемых чистых активов дочерней компании (1500 — 1200 = 300 у.е.).

По методу приобретенного гудвилла он измеряется как превышение вознаграждения, уплаченного за долю материнской компании в справедливой стоимости идентифицируемых чистых активов дочерней компании . Таким образом, дочерняя компания признается материнской по совокупной величине справедливой стоимости ее идентифицируемых чистых активов плюс сумма приобретенного гудвилла (1200 + 180 = 1380 у.е.).

В документах Комитета по МСФО нет требования о непосредственном измерении справедливой стоимости гудвилла как самостоятельного актива, который мог бы быть измерен независимо от приобретаемой компании. Таким образом, вычисление полного гудвилла само по себе несложно (как разница между справедливой стоимостью других статей). Скорее, трудности, связанные с его вычислением, могут быть вызваны исчислением справедливой стоимости приобретенных чистых активов (взятых вместе) или справедливой стоимости приобретенных идентифицируемых активов и обязательств, приобретенных как часть объединения бизнеса.

Довольно часто встречаются ситуации, когда приобретающая компания получает контроль над ассоциированной компанией или прочим неконсолидируемым объектом инвестиций или вообще над несвязанной компанией. При этом уплаченное за контроль над ассоциированной компанией вознаграждение меньше чем 100% собственности в приобретаемой компании. Например:

(а) ассоциированная компания выкупает (погашает) несколько или все ценные бумаги и прочие инструменты собственности у других несвязанных держателей, в результате чего эта ассоциированная компания становится контролируемой;

(б) право «вето» на участие, принадлежащее миноритарным акционерам, истекает, и компания, обладающая большинством голосов, приобретает контроль в своей бывшей ассоциированной компании;

(в) компания имеет 40% собственности в ассоциированной компании и приобретает дополнительно 20% собственности, таким образом приобретая контроль над своей недавней ассоциированной компанией;

(г) компания не имеет доли собственности в другой компании и затем приобретает 51% (60%, 70% и т.д.) собственности в другой компании, получая контроль таким образом.

Особого внимания требуют ситуации (а) и (б), т.е. ситуации, при которых не выплачивалось вознаграждение на дату приобретения контроля. Если вознаграждение выплачивалось как в ситуациях (в) и (г), то это является свидетельством рыночной сделки на дату приобретения контроля. Хотя вознаграждение выплачивалось в данных ситуациях лишь за определенную долю собственности, уплаченное вознаграждение может послужить базой для оценки справедливой стоимости приобретенных чистых активов как целой компании.

Одинаковые трудности при применении и метода приобретенного гудвилла, и метода полного гудвилла могут возникнуть в случаях объединения бизнеса:

путем обмена акция на акцию между двумя компаниями, принадлежащими независимым сторонам;

если две принадлежащие обеим сторонам компании объединяют членскую выгоду без какой-либо другой формы оплаты;

когда контроль над инвестируемой (ассоциированной) компанией достигается без приобретения дополнительной доли собственности, например если ассоциированная компания выкупает (погашает) несколько или все ценные бумаги и прочие инструменты собственности у других несвязанных держателей.

Аналогичные трудности связаны с тестированием гудвилла на обесценение. Тест на обесценение гудвилла описан в IAS 36 «Обесценение активов». В этот стандарт в 2003 г. был включен тест на обесценение гудвилла, подразумевающий сравнение балансовой стоимости единицы, генерирующей денежные средства, к которой был отнесен гудвилл, с возмещаемой стоимостью этой единицы (возмещаемая стоимость — это большее из значений ценности использования и чистой цены продажи).

Полная справедливая стоимость приобретенных чистых активов (как имущественного комплекса) может быть измерена с помощью двух подходов. Первый — непосредственное определение справедливой стоимости приобретенных чистых активов, например привлекаемым оценщиком. Второй — определение полной справедливой стоимости приобретенных чистых активов на основе уплаченного приобретающей компанией вознаграждения за контролирующую долю в собственности приобретаемой компании.

Для определения полной справедливой стоимости приобретенных чистых активов на основе уплаченного приобретающей компанией вознаграждения за долю собственности применяются различные способы, в том числе:

выведение исходя из вознаграждения, уплаченного за контролирующую долю в собственности;

определение исходя из добавления к вознаграждению, уплаченному за контролирующую долю в собственности, справедливой стоимости остающейся неконтрольной доли в собственности (такая стоимость может быть взята из цен на не публично торгуемые акции).

Определение полной справедливой стоимости приобретенных чистых активов путем выведения исходя из вознаграждения, уплаченного за менее чем 100% собственности, ставит вопрос о достоверности результирующей оценки. Это происходит из-за того, что вознаграждение, уплаченное приобретающей компанией, может частично включать премию, уплаченную за обретение контроля над приобретаемой компанией, и такая премия не должна быть распределена на долю меньшинства. Таким образом, выведение полной справедливой стоимости приобретенных чистых активов исходя из вознаграждения, уплаченного за контролирующую долю в собственности, может быть не подходящим в случае наличия свидетельства для предположения, что премия за контроль существует и эту премию нельзя отдельно измерить.

Однако существуют обстоятельства, при которых сумма премии за контроль, уплаченная приобретающей компанией, может быть определена с достаточной мерой надежности, и, таким образом, полная справедливая стоимость приобретенных чистых активов может быть измерена путем выведения из вознаграждения, уплаченного за контрольный пакет в собственности без проблемы распределения премии за контроль по долям, приходящимся на материнскую компанию и миноритарных акционеров. Это происходит, например, если приобретающая компания покупает пакет акций (скажем, 51%) предыдущей материнской компании в результате единой сделки и уплаченная цена превышает цену, которая доступна из публичных торговых источников, где активно торгуются «миноритарные» акции приобретаемой компании. Выведение полной справедливой стоимости приобретенных чистых активов исходя из уплаченного вознаграждения также представляется возможным, когда приобретенная контролирующая доля собственности значительна.

Комитет по МСФО постановил, что при покупке приобретающей компанией менее чем 100% собственности приобретаемой компании объединение бизнеса может учитываться путем выведения полной справедливой стоимости приобретенных чистых активов исходя из уплаченного вознаграждения при условии, что премия, уплаченная приобретающей компанией за контроль, может быть оценена с существенной надежностью. Если премия за контроль (если она есть), уплаченная приобретающей компанией, не может быть надежно измерена, то полная справедливая стоимость приобретенных чистых активов должна быть непосредственно измерена с использованием техники оценки. В таких случаях цель техники оценки — оценить справедливую стоимость вознаграждения, которое участники рынка должны были бы заплатить за приобретение 100% собственности в приобретаемой компании. При этом использование нескольких техник оценки, известных в мировой практике, способствует повышению достоверности измерения результирующей справедливой стоимости.

В статье изложены основные различия в признании, оценке и учете деловой репутации фирмы по международным стандартам финансовой отчетности и российскими стандартами бухгалтерского учета.

Ключевые слова: деловая репутация, объединение бизнеса, доля неконтро-лирующих акционеров.

THE ACCOUNT OF GOODWILL UNDER THE INTERNATIONAL ACCOUNTING STANDARDS AND THE RUSSIAN ACCOUNTING STANDARDS

Keywords: goodwill, business combinations, non-controlling interest.

В условиях быстро меняющейся рыночной ситуации, объединение предприятий в группы осуществляется с целью достижения максимального финансового результата. Деловая репутация при этом становится важным инструментом обеспечения дополнительных конкурентных преимуществ в борьбе за рынки сбыта, в поиске инвесторов, в повышении деловой активности.

Деловая репутация это общественная оценка деятельности, общее мнение о качествах, достоинствах и недостатках данной организации. Она формируется на основе восприятия потребителями, инвесторами, сотрудниками, средствами массовой информации продукции (работ, услуг) организации в целом.

Заработанная годами репутация позволяет удерживать партнеров и клиентов, косвенно дает им гарантии о продолжении сотрудничества в будущем. Репутация формируется на основе достоверных знаний и оценок деятельности компании (надежность, гарантии, удобство, уровень сервиса и т. п.), то есть путем рационального подхода. Именно репутация организации побуждает клиентов и партнеров к принятию решения в отношении продолжения или прекращения сотрудничества с данной организацией.

Международные стандарты финансовой отчетности (далее МСФО) рассматривают деловую репутацию в качестве двух самостоятельных категорий — это внутренне созданная деловая репутация и деловая репутация, возникающая при объединении предприятий.

Внутренне созданная деловая репутация не подлежит признанию в качестве актива, поскольку не признается идентифицируемым ресурсом (т. е. не может быть отделена от носителя (организации) и не возникает из договорных или юридических прав), который контролируется организацией и может быть достоверно оценен по себестоимости.

Деловая репутация, возникающая при объединении компаний, регламентируется стандартом IFRS 3 «Объединения бизнеса», который был принят Правлением по МСФО 31.03.2004 и заменил ранее действовавший IAS 22 «Объединение компаний». В соответствии с IFRS 3 объединение бизнеса представляет собой объединение отдельных организаций, осуществляющих бизнес, в одну отчитывающуюся организацию. В результате объединения организация, которая признается покупателем, получает контроль над одной или более организациями. На дату приобретения организация-покупатель обязана признавать приобретенную в результате объединения предприятий деловую репутацию (гудвилл) в качестве актива.

Данный стандарт определяет деловую репутацию, как будущие экономические выгоды, возникшие в связи с активами, которые не могут быть индивидуально идентифицированы и отдельно признаны, и оценивает, как разницу между покупной стоимостью компании и долей организации покупателя в справедливой стоимостью ее идентифицируемых чистых активов. То есть это то, за что предприятие-покупатель заплатило, но что не может быть передано (продано, обменено) отдельно от бизнеса в целом.

Российские стандарты в отличие от МСФО не проводят различий между внутренне созданной деловой репутацией и деловой репутацией, возникающей при объединении предприятий, а точнее понимают под деловой репутацией лишь последнюю. В бухгалтерском учете учитывается только приобретенная деловая репутация, возникающая в связи с покупкой предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части).

С 1 января 2008 г. организация, приобретающая предприятие, как имущественный комплекс, при учете деловой репутации, возникающей в результате такой сделки, руководствуется для целей бухгалтерского учета Положением по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов» ПБУ 14/2007, которое пришло на смену ПБУ 14/2000.

Суть предлагаемой замены ввести в российскую бухгалтерскую практику отдельные положения международных стандартов финансовой отчетности. Это нацелено на повышение достоверности представляемой в соответствии с ПБУ финансовой отчетности и сокращение объема необходимых трансформационных проводок при пересчете показателей финансовой отчетности в соответствии с МСФО.

Согласно п. 4 ПБУ 14/2007 деловая репутация приобретаемой организации относится к объектам нематериальных активов и должна отражаться в финансовой отчетности. Объектом бухгалтерского учета деловая репутация становится лишь в случае купли-продажи предприятия.

В российской практике для целей бухгалтерского учета, стоимость приобретенной деловой репутации определяется расчетным путем, как разница между покупной ценой, уплачиваемой продавцу при приобретении предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части), и суммой всех активов и обязательств по бухгалтерскому балансу на дату его покупки (приобретения). Главное отличие в признании деловой репутации, согласно российским и международным стандартам, состоит в том, что первые считают ее частью нематериальных активов, вторые же напротив не признают ее в качестве таковых. В соответствии с п.4 ПБУ 14/2007 «в составе нематериальных активов учитывается также деловая репутация, возникшая в связи с приобретением предприятия как имущественного комплекса (в целом или его части)». В тоже время согласно МСФО 38 «Нематериальные активы» «Определение нематериального актива требует его идентифицируемости, что позволяло бы четко отличать его от деловой репутации».

Обычно при приобретении фирмы как имущественного комплекса возникает разница между реальной покупной ценой и балансовой стоимостью активов и обязательств продаваемой компании. Причем рыночная цена приобретения может быть как больше, так и меньше стоимости по балансу.

Положительную деловую репутацию ПБУ 14/2007 «Учет нематериальных активов» рассматривает как надбавку к цене, уплачиваемую покупателем в ожидании будущих экономических выгод в связи с приобретенными неидентифици-руемыми активами, и предусматривает учитывать в качестве отдельного инвентарного объекта, учитываемого на отдельном субсчете счета 04 «Нематериальные активы».

В качестве нематериального актива положительную деловую репутацию учитывают, начиная с даты государственной регистрации договора купли-продажи фирмы. Приобретенная деловая репутация амортизируется в течение 20 лет (но не более срока деятельности организации) линейным способом. Сумма начисленной амортизации по положительной деловой репутации ежемесячно включается в состав расходов по обычным видам деятельности, начиная с первого числа месяца, следующего за месяцем принятия нематериального актива к учету (Дт 20 «Основное производство»). Отрицательная деловая репутация в полной сумме относится на финансовые результаты корпорации в качестве прочих доходов (субсчет 91/1 «Прочие доходы»).

В соответствии с международными стандартами, гудвилл, возникающий в момент приобретения компании, рассматривается, как превышение справедливой стоимости возмещения, переданного контролирующим акционером, над его долей в справедливой стоимости чистых активов дочерней компании. Такой метод расчета гудвилла в МСФО принято называть пропорциональным, упрощенно его можно представить в виде следующей формулы:

Гудвилл = сумма инвестиции сумма чистых активов дочерней компании х процент владения.

В международных стандартах до изменений, вступивших в силу в 2009 году, гудвилл признавался только в пределах доли участия в приобретаемом предприятии, принадлежащей покупателю. С 01.07.2009 г. покупатель имеет право выбора и может признать гудвилл в пределах контролирующей доли участия в приобретаемом предприятии, либо признать его в отношении как контролирующей, так и неконтролирующей долей участия в приобретаемом предприятии. В новой редакции стандарта формула расчета гудвилла изменилась, с тем чтобы была возможность включить в него эффект от оценки неконтролирующей доли участия по справедливой стоимости. Такой метод расчета гудвилла называют полным, упрощенно его можно представить в виде следующей формулы:

Гудвилл = (инвестиция контролирующего акционера + справедливая стоимость доли неконтролирующих акционеров) чистые активы дочерней компании.

Кроме того, с 2009 года у предприятия появилась возможности выбора метода признания неконтролирующей доли участия по справедливой стоимости на дату приобретения, либо исходя из пропорциональной доли участия миноритарных собственников в справедливой стоимости идентифицируемых активах и обязательствах приобретаемого предприятия.

Приведем пример

1 декабря 2009 года компания А приобрела 80% акций компании В за 8000 тыс. рублей. Справедливая стоимость чистых активов компании В на дату приобретения 6000 тыс. рублей. Справедливая стоимость доли неконтролирующих акционеров 1500 тыс. рублей. Расчет гудвилла приведен в таблице 1.

Выбор метода может быть сделан отдельно для каждой сделки по объединению компаний. Если покупатель принимает решение оценивать долю неконтролирующих акционеров по справедливой стоимости, то приобретаемый бизнес оценивается по методу «полного гудвилла», то есть, включая гудвилл как покупателя, так и неконтролирующих акционеров.

Таблица 1.

Расчет гудвилла

Рассчитаный гудвилл в балансе отражается отдельной строкой в составе внеоборотных активов. В последующем предусматривается тестирование деловой репутации на предмет обесценения, что предполагает сравнение возмещаемой стоимости приобретенной деловой репутации с балансовой стоимостью. Возмещаемая стоимость это большее из двух значений: справедливой стоимости актива за вычетом расходов на продажу и ценности его использования.

Очевидно, что проведение тестирования на обесценение гудвилла на индивидуальной основе (т. е. определение возмещаемой стоимости гудвилла) невозможно. Для этих целей МСФО 36 «Обесценение активов» вводит понятие единицы, генерирующей денежные средства, и тестирование гудвилла производится на основе данных единиц. Единица генерирующая денежные средства (ЕГДС) это наименьшая определяемая группа активов компании, которая создает приток денежных средств, практически независимый от притоков денежных средств других активов (или групп активов) компании. В качестве примера ЕГДС можно привести аэропорт (совокупность активов аэропорта), так как самолеты, здание аэровокзала и взлетно-посадочная полоса генерируют денежные средства в совокупности.

Однажды признанное обесценение деловой репутации согласно МСФО (IFRS) 3 восстановлению не подлежит, даже если факторы, вызвавшие обесценение, перестали существовать. Таким образом, величина гудвилла в консолидированной отчетности не может увеличиваться, а может только снижаться при наличии обесценения либо остаться на том же уровне, что и была в момент первоначального признания.

В МСФО (IFRS) 3 в настоящий момент не существует понятие «отрицательный гудвилл», вместо него используется громоздкий термин «превышение доли покупателя в справедливой стоимости идентифицируемых активов, обязательств и условных обязательств над стоимостью приобретения». Международный стандарт говорит о том, что данный термин, по сути, представляет собой прибыль, возникающую в результате удачной покупки. А поскольку это прибыль, то она должна быть отражена в отчете о прибылях и убытках в том периоде, когда произошла сделка. Однако в случае возникновения прибыли от удачной покупки рекомендуется еще раз проверить все компоненты расчета.

Таким образом, в отличие от российских учетных правил, которые при определении деловой репутации предусматривают оценку приобретенных активов и обязательств по данным бухгалтерского баланса, международные стандарты предусматривают оценку приобретенных идентифицируемых активов, обязательств и условных обязательств по справедливой стоимости на дату приобретения.

Справедливая стоимость численно выражается суммой денежных средств, достаточной для приобретения актива или исполнения обязательства при совершении сделки между хорошо осведомленными, действительно желающими совершить такую сделку независимыми друг от друга сторонами. Существенными условиями сделки являются: независимость сторон, их осведомленность, не вынужденный характер сделки, доступность и публичность информации, на основе которой совершается сделка. Порядок определения справедливой стоимости зависит от видов активов и обязательств. В Приложении к IFRS 3 приведено руководство по оценке справедливой стоимости по видам активов и обязательств.

В МСФО (IFRS) 3 большое внимание уделяется раскрытию информации в финансовой отчетности о деловой репутации. Для того чтобы пользователи финансовой отчетности могли оценить изменение балансовой стоимости деловой репутации в течение периода, организация должна раскрывать информацию о балансовой стоимости деловой репутации на начало и конец периода, показывая отдельно валовую сумму и накопленные убытки от обесценения на начало периода, а также информацию об убытках от обесценения, признанных в течение периода. При наличии отрицательной деловой репутации требуется описание характера и величины этой деловой репутации, признанной в отчете о прибылях и убытках.

В заключении можно отметить, что, несмотря на внесенные в ПБУ 14/2007 изменения, различия понятия «деловая репутация» в российских и международных стандартах остались. Бесспорно, модификация российских стандартов бухгалтерского учета нематериальных активов свидетельствует о курсе на адаптацию к международным стандартам, что подтверждают значительные изменения, введенные в ПБУ 14/2007, в части отражения и учета отрицательной деловой репутации, переоценки и тестирования объектов нематериальных активов на обесценение. Так с введением нового ПБУ 14/2007, вся сумма отрицательной деловой репутации единовременно в полной сумме относится на финансовые результаты организации в качестве прочих доходов, что является значительным шагом на пути адаптации российских правил бухгалтерской отчетности к международным стандартам, ведь ранее отрицательная деловая репутация относилась на сч. 98 «Доходы будущих периодов» и списывалась равномерно в течение 20 лет.

Однако многие вопросы в настоящее время все же остаются спорными: различие в отнесении гудвилла к объектам нематериальных активов, разные сроки его эксплуатации, а также проблемы амортизации. Так ПБУ14/2007 предусматривает проверку нематериальных активов на обесценение в порядке, предусмотренном МСФО, но деловая репутация данной проверке не подлежит.

Кроме того, российская учетная практика, базирующаяся на исторических оценках, во многом лишает смысла исчисления показателя деловой репутации. Сегодня деловая репутация российских компаний в большей степени отражает, насколько недооценены их активы, а не эффект синергии таких активов, с которым как раз и связана деловая репутация.

Бесспорно, использование признанных международной практикой методов оценки элементов отчетности является важным, однако для их реализации в системе отечественного учета и отчетности необходимо принятие соответствующего нормативного акта. В современной практике гудвилл остается категорией, которой российские компании только учатся управлять. Очевидно, что развитие данного направления в деятельности отечественных компаний будет зависеть от использования зарубежного и передового отечественного опыта.

Список используемых источников:

1. Гущина И. Э. Деловая репутация организации: учет и налогообложение // Новое в бухгалтерском учете и отчетности. 2008. № 9.

2. Луговской Д. В. Деловая репутация: Сложности идентификации, оценки и отражения в учете и отчетности // Все для бухгалтера. 2009. № 11.

3. Макушкина Н. А. Гудвил в МСФО (IFRS) 3 «Объединение бизнеса» // МСФО и МСА в кредитной организации. 2008. № 3.

4. Роженцова И. А. Учет деловой репутации: Обзор российского и международного законодательства // Международный бухгалтерский учет. 2009. № 4.

5. Положение по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов» (ПБУ 14/2007), утвержденное Приказом Минфина России от 27.12.2007 N 153н.

1. Gushchina I. E. Goodwill organization: accounting and taxation // New in the ledger accounting and reporting. 2008. № 9.

3. Makushkina N. A. Goodwill IFRS (IFRS) 3 Business Combinations // IFRS and ISA in the credit organization. 2008. № 3.

№ 3/2010

А. Г. Ивасенко

Если бы текущий бухгалтерский учет мог в своих итогах отражать рыночную (справедливую) стоимость не просто своих активов, а рыночную стоимость самого предприятия, никакого гудвилла не было бы. Но поскольку такого равенства нет, поэтому возникают расхождения в оценках при приобретении предприятия. На сегодняшний момент гудвилл как экономическая и, как учетная категория остается предметом одной дискуссий не только в Украине, но и во всем мире. Видимо поэтому на сегодняшний день в бухгалтерском учете гудвилл не амортизируется, но четких указаний по его списанию стандарты бухгалтерского учета не содержат.
Лебединская Я.
Гудвилл представляет определенный интерес, как для руководства предприятия, так и для заинтересованных внешних пользователей, желающих принять решение в инвестировании, поскольку оценка гудвилла, как раз и является оценкой прошлых и будущих доходов предприятия, его потенциала.
Гудвилл как актив характеризует деловую репутацию предприятия, которая включает совокупность факторов, обеспечивающих возможность получения сверхприбыли. К таким факторам относятся: выгодность месторасположения предприятия, его клиентура, репутация доброго имени фирмы (бренд), квалификация менеджеров, узнаваемость торговой марки и прочих, не идентифицируемых отдельно от фирмы факторов и т. п. Естественно, что эти факторы учитываются при определении продажной цены предприятия.
Завоеванная в результате эффективного управления хорошая репутация на рынке в дальнейшем положительно сказывается на увеличении прибыли и процветании предприятия и стимулирует клиентов продолжать приобретать товары (пользоваться услугами) именно данного предприятия.
В связи с этим, готовность покупателя платить сумму, которая превышает стоимость реальных активов покупаемого объекта, означает, что такой покупатель рассчитывает получать сверхприбыль в будущем.
Многие покупатели трактуют переплаты при приобретении другого предприятия как плату за нечто реальное, но неосязаемое. Они считают гудвилл как объективную ценность, принадлежащую фирме, которую нельзя потрогать, нельзя продать, но можно понять. Впрочем, продать можно, но вместе со всем имуществом.
Имеются свои нюансы в порядке учета гудвилла в налоговом учете. Согласно пп. 14.1.40 п. 14.1 ст. 14 разд. I НК Украины, гудвилл (стоимость деловой репутации):
1) это нематериальный актив;
2) его стоимость определяется как разница между рыночной ценой и балансовой стоимостью активов предприятия как целостного имущественного комплекса;
3) указанная разница возникает в результате использования:

  • лучших управленческих качеств;
  • доминирующей позиции на рынке товаров, услуг;
  • новых технологий.

В пп. 14.1.40 п. 14.1 ст. 14 разд. I НК Украины также отмечено, что стоимость гудвилла:
— не подлежит амортизации;
— не учитывается при определении расходов налогоплательщика, в отношении активов которого возник такой гудвилл.
Хотя НК Украины и признает гудвилл нематериальным активом, нормы П(С)БУ 8 на него не распространятся.
Согласно Инструкции № 291 гудвилл условно можно разделить на два вида:

  • гудвилл при приобретении;
  • гудвилл при приватизации (корпоратизации).

Гудвилл при приобретении в соответствии с национальными П(С)БУ
Для определения порядка отражения в учете и отчетности гудвилла, возникшего при приобретении других предприятий, а также раскрытия информации об этом в финансовой отчетности используется П(С)БУ 19.
Отдельно нужно подчеркнуть, что нормы П(С)БУ 19:
1) применяют предприятия, организации и другие юридические лица всех форм собственности (кроме бюджетных учреждений и предприятий, которые составляют финансовую отчетность по международным стандартам);
2) не применяютсяк учету долей в совместных предприятиях и к операциям по объединению предприятий и/или видов их деятельности, которые:

  • объединяются для создания совместного предприятия;
  • находятся под общим контролем;
  • объединяются путем слияния.

Итак, согласно П(С)БУ 19 гудвилл — это превышение стоимости приобретения над долей покупателя в справедливой стоимости приобретенных идентифицируемых активов, обязательств и условных (непредвиденных) обязательств на дату приобретения.
Основные требованияпри учете и отражении гудвилла при приобретении:
— если предприятие в результате приобретения ликвидируется, то (начиная с даты приобретения) покупатель отражает в своем балансе любой возникающий гудвилл;
— отраженный на балансе гудвилл в дальнейшем оценивается на наличие признаков возможного обесценивания;
— если гудвилл на конец года не соответствует признакам актива, то он списывается с включением остаточной стоимости в расходы;
— отраженная в бухгалтерском учете стоимость отрицательного гудвилла списывается с одновременной корректировкой нераспределенной прибыли;
— отраженная в бухгалтерском учете сумма накопленной амортизации гудвилла списывается с уменьшением его первоначальной стоимости;
— по гудвиллу амортизация не начисляется.
Определение справедливой стоимости активов и обязательств
Как уже отмечалось выше, для определения наличия и размера гудвилла сначала необходимо рассчитать размер справедливой стоимости приобретенных идентифицируемых активов и обязательств (табл. 1).
Таблица 1

№ п/п

Объекты определения справедливой стоимости

Определение справедливой стоимости

Ценные бумаги

Текущая рыночная стоимость на фондовом рынке.
При отсутствии такой оценки — экспертная оценка

Дебиторская задолженность

Нынешняя (дисконтированная) сумма, подлежащая получению, которая определена:
• по соответствующей текущей процентной ставке;
• за вычетом резерва сомнительных долгов и расходов на получение дебиторской задолженности (в случае необходимости).
Дисконтирование не осуществляется для краткосрочной задолженности, если разница между номинальной суммой дебиторской задолженности и дисконтированной суммой несущественна (менее 5 % номинальной суммы)

Запасы

Готовая продукция и товары

Цена реализации за вычетом:
• расходов на реализацию;
• суммы надбавки (исходя из надбавки для аналогичной готовой продукции и товаров)

Незавершенное производство

Цена реализации готовой продукции за вычетом:
• расходов на завершение;
• расходов на реализацию;
• надбавки (прибыли), рассчитанной по размеру прибыли аналогичной готовой продукции

Материалы

Восстановительная стоимость (себестоимость приобретения)

Основные средства

Земля и здания

Рыночная стоимость

Оборудование

Рыночная стоимость.
В случае отсутствия данных о рыночной стоимости — восстановительная стоимость (себестоимость приобретения) за вычетом суммы износа на дату оценки

Прочие основные средства

Восстановительная стоимость (себестоимость приобретения) за вычетом суммы износа на дату оценки

Нематериальные активы

Текущая рыночная стоимость.
При отсутствии такой стоимости — оценочная стоимость, которую предприятие:
• уплатило бы за актив;
• в случае операции между осведомленными, заинтересованными и независимыми сторонами;
• исходя из имеющейся информации

Чистые активы или обязательства по пенсионным программам с предусмотренными выплатами

Нынешняя (дисконтированная) сумма надлежащих выплат пенсий за вычетом справедливой стоимости любых активов пенсионной программы

Налоговые активы и обязательства

Сумма налоговых льгот или налогов, подлежащих уплате, возникающих вследствие объединения предприятий

Текущие и долгосрочные обязательства

Нынешняя (дисконтированная) сумма, которая должна выплачиваться при погашении задолженности, определенной по соответствующим текущим процентным ставкам.
Дисконтирование не осуществляется для краткосрочных обязательств, если разница между номинальной суммой обязательства и дисконтированной суммой является несущественной (менее 5 % номинальной стоимости)

Обременительные контракты и другие непредвиденные обязательства

Нынешняя (дисконтированная) сумма, подлежащая уплате при погашении обязательства, определенная по соответствующей текущей процентной ставке

Обесценивание гудвилла
При наличии у предприятия гудвилла следует обращать внимание на возможное его обесценивание. К общим признакам обесценивания гудвилла можно отнести:
1) уменьшение рыночной стоимости актива в течение отчетного периода на существенно большую величину, чем ожидалось;
2) существенные негативные изменения в рыночной, экономической или правовой среде, в которой действует предприятие, произошедшие в течение отчетного периода или ожидаемые в ближайшее время;
3) увеличение в течение отчетного периода рыночных ставок процента или других рыночных ставок дохода от инвестиций, которое может повлиять на ставку дисконта и существенно уменьшить сумму ожидаемого возмещения актива;
4) превышение балансовой стоимости чистых активов предприятия над их рыночной стоимостью;
5) другие свидетельства того, что эффективность актива является или будет хуже, чем ожидалось.
Согласно нормам П(С)БУ 28 признание и оценка обесценивания гудвилла подчиняется следующим правилам:
— независимо от наличия признаков обесценивания активов предприятие на дату годового баланса определяет сумму ожидаемого возмещения гудвилла (нынешнюю стоимость будущих чистых денежных поступлений от актива);
— потери от уменьшения полезности признаются прочими расходами.
Уменьшение и восстановление полезности группы активов, генерирующих денежные потоки
Иногда сумму ожидаемого возмещения определить невозможно. Такое происходит в случае если актив самостоятельно не генерирует поступления денежных средств от его использования.
В данной ситуации сумма ожидаемого возмещения определяется для группы активов, генерирующих денежные потоки, к которой относится актив.
Балансовая стоимость группы активов, генерирующих денежные потоки:
— включает балансовую стоимость только тех активов, которые можно прямо отнести к такой группе;
— или определяется путем деления балансовой стоимости активов на обоснованной и последовательной основе;
— не включает сумму обязательства, если сумму ожидаемого возмещения такой группы можно определить без учета этого обязательства.
Гудвилл, возникший в результате объединения предприятий, на дату приобретения распределяется на каждую группу активов, генерирующих денежные потоки.
При уменьшении полезности группы активов, генерирующих денежные потоки:
— потери от уменьшения полезности признаются, если сумма ожидаемого возмещения этой группы меньше ее балансовой стоимости;
— на сумму потерь от уменьшения полезности группы активов (до ее распределения между другими отдельными активами группы) уменьшается стоимость гудвилла (в пределах балансовой (остаточной) его стоимости).
При возобновлении полезности группы активов, генерирующих денежные потоки:
— выгоды от восстановления полезности признаются, если сумма ожидаемого возмещения этой группы превышает ее балансовую стоимость;
— балансовая стоимость отдельного актива группы (за исключением гудвилла) увеличивается на соответствующую часть указанного превышения.
Отражение гудвилла в бухгалтерском учете
Инструкцией № 291для отражения в учет гудвилла предусмотрен счет 19 «Гудвилл», который имеет следующие субсчета:
• 191 «Гудвилл при приобретении» ― по дебету этого субсчета отражается стоимость гудвилла, который возникает при приобретении другого предприятия, а по кредиту — потери от уменьшения полезности гудвилла и сумма списанного гудвилла;
• 193 «Гудвилл при приватизации (корпоратизации)» ― по дебету этого субсчета предприятия государственного и коммунального секторов экономики отражают стоимость гудвилла, возникшего при приватизации (корпоратизации), а по кредиту — сумму списанного гудвилла.
При этом в бухгалтерском учете производятся следующие записи (табл.).
Таблица 2

№ п/п

Содержание хозяйственной операции

Корреспонденция счетов

Какая сумма отражается

дебет

кредит

Отражение гудвилла при приобретении в учете предприятия-покупателя:

• при предоплате

191 «Гудвилл при приобретении»

37 «Расчеты с разными дебиторами»

Превышение стоимости приобретения над долей покупателя в справедливой стоимости приобретенных идентифицируемых активов, обязательств и условных обязательств на дату приобретения

• при последующей оплате

191 «Гудвилл при приобретении»

68 «Расчеты по прочим операциям»

Отражение уменьшения полезности гудвилла

977 «Прочие расходы обычной деятельности»

191 «Гудвилл при приобретении»

В пределах балансовой (остаточной) стоимости

Отражение списания гудвилла, возникшего в процессе приватизации (корпоратизации) предприятия

45 «Изъятый капитал»

193 «Гудвилл при приватизации (корпоратизации)»

В пределах балансовой (остаточной) стоимости

Превышение стоимости доли покупателя в справедливой стоимости приобретенных идентифицированных активов, обязательств и непредвиденных обязательств объекта приобретения над совокупностью расходов на объединение предприятий и/или видов их хозяйственной деятельности (называемое ранее отрицательным гудвиллом), сразу же признается доходом согласно п. 13 П(С)БУ 19 и отражается проводкой: дебет субсчета 685 «Расчеты с прочими кредиторами» и кредит субсчета 746 «Прочие доходы».
Отражение информации о гудвиле в финансовой отчетности
В соответствии с Письмом Минфина № 31-08410-07-10/5182 по отражению гудвилла в финансовой отчетности можно выделить следующие основные моменты:
— П(С)БУ 19 определяет порядок отражения в учете и отчетности приобретения других предприятий и/или объединения видов их деятельности, а также гудвилла, возникшего при приобретении;
— форма финансовой отчетности и ее состав определяются НП(С)БУ 1;
— подходы к раскрытию информации по статьям, в частности Баланса (Отчета о финансовом состоянии) (форма № 1), приведены в Методических рекомендациях № 433;
— в случае наличия у предприятия такого объекта учета, как гудвилл, соответствующая информация отображается в Балансе (Отчете о финансовом состоянии) в дополнительной статье «Гудвилл» (строка 1050) ;
— стоимость гудвилла, возникающая при консолидации финансовой отчетности материнского предприятия и финансовой отчетности дочерних предприятий, отражается в консолидированном Балансе (Отчете о финансовом состоянии) (форма № 1-к) в строке 1055 «Гудвилл при консолидации» .
В свою очередь, в Примечаниях к финансовой отчетности приводится следующая информация (табл. 3).
Таблица 3

№ п/п

Раскрытие информации

Источник

Раскрытие информации относительно гудвилла, возникающего при приобретении

П(С)БУ 19

Информация об изменениях балансовой стоимости гудвилла с приведением данных о такой его стоимости на начало и конец года.
При этом раскрывается информация о:
1) накопленной сумме потерь от обесценивания на начало и конец периода;
2) признанном за отчетный год гудвилле (за исключением гудвилла, вошедшего в группу выбытия);
3) гудвилле, включенном в группу выбытия

Раскрытие информации относительно уменьшения полезности гудвилла

П(С)БУ 28

При уменьшении полезности активов по каждой их статье приводится следующая информация:
1) сумма потерь от уменьшения полезности, отраженных в Отчете о финансовых результатах (форма № 2);
2) сумма потерь от уменьшения полезности, отраженных в составе собственного капитала.

Для каждой группы активов, генерирующих денежные потоки, на которую была распределена стоимость гудвилла приводится следующая информация:
1) распределенная балансовая стоимость гудвилла;
2) база, принятая для определения суммы ожидаемого возмещения этой группы

Если часть стоимости гудвилла, возникшего в результате объединения предприятий, в течение отчетного периода не была распределена на группу активов, генерирующих денежные потоки, то на дату отчетности приводятся:
а) нераспределенная стоимость гудвилла;
б) причины, по которым эта сумма осталась нераспределенной

Гудвилл при приватизации (корпоратизации)
Относительно гудвилла при приватизации (корпоратизации) можно отметить следующее:
1) такой гудвилл отражается на счете 19 «Гудвилл» при следующих условиях:

  • для предприятий государственного и коммунального секторов экономики;
  • если они имеют на балансе гудвилл, возникший в процессе приватизации (корпоратизации);
  • такой гудвилл отражен в учете в соответствии с Порядком № 109;

2) особенности учета и списания такого гудвилла предприятиями государственного, коммунального секторов экономики определяются Положением № 1213;
3) гудвилл, возникший в процессе приватизации (корпоратизации), не амортизируется;
4) полностью или частично гудвилл может быть списан по решению уполномоченного органа;
5) списание гудвилла отражается по дебету счета 45 «Изъятый капитал» и кредиту счета 19 «Гудвилл»;
6) после внесения изменений в учредительные документы об уменьшении размера уставного капитала предприятия на стоимость списанного гудвилла производится бухгалтерская запись по дебету счета 40 «Зарегистрированный (паевой) капитал» и кредиту счета 45 «Изъятый капитал».
Нюансы учета гудвилла в соответствии с МСФО
Относительно же требований международных стандартов учета и отчетности в вопросах гудвилла можно отметить следующее:
• основными нормативными актами, регулирующими порядок учета и отражения в отчетности гудвилла, являются МСБУ 38 и МСФО 3;
• практически во всех существенных аспектах нормы международных стандартов схожи (или вообще идентичны) с нормами национальных стандартов.
Гудвилл представляет собой платеж, произведенный покупателем, в ожидании получения выгод от активов, которые нельзя идентифицировать и учесть отдельно.
После первоначального признания покупатель должен тестировать приобретенный гудвилл на предмет возможных убытков от обесценения не реже одного раза в год и отражать его по первоначальной стоимости за вычетом накопленных убытков от обесценения.
Если ранее, до даты ввода в действие МСФО 3, гудвилл амортизировался, то предприятие должно было:
— с начала первого годового периода, начинающегося с или после 31 марта 2004 года, прекратить амортизировать гудвилл;
— в начале первого годового периода, начинающегося с или после 31 марта 2004 года, списать соответствующую величину накопленной амортизации путем уменьшения на эту сумму балансовой стоимости гудвилла; и
— с первого годового периода, начинающегося с или после 31 марта 2004 года, тестировать гудвилл на предмет возможных убытков от обесценения согласно МСБУ 36.
Балансовая стоимость отрицательного гудвилла на начало первого годового периода, начинающегося с или после 31 марта 2004 года, возникшего в результате:

  • объединения бизнеса, имевшего место до 31 марта 2004 года; или
  • образования совместно контролируемого бизнеса до 31 марта 2004 года и учитываемого методом пропорциональной консолидации (МСФО 11),

должна перестать признаваться предприятием в качестве отрицательного гудвилла в начале этого периода путем соответствующей корректировки нераспределенной прибыли на начало периода.
Если первоначальный учет объединения бизнеса не завершен на конец отчетного периода, в котором происходит объединение, покупатель отражает в своей финансовой отчетности временные суммы по статьям, учет которых является незавершенным (§ 45 МСФО 3).
В течение периода оценки покупатель ретроспективно корректирует временные суммы, признанные на дату приобретения, с целью отражения новой информации, полученной о фактах и обстоятельствах, которые существовали по состоянию на дату приобретения и, если бы были известны, влияли бы на оценку сумм, признанных по состоянию на эту дату.
Например, предприятие покупает группу компаний за 700 млн грн. После подготовки первой отчетности по объединению компаний оно оценивает стоимость чистых активов в 680 млн грн, при этом стоимость гудвилла составляет 20 млн грн (700 млн грн — 680 млн грн).
После уточнения оценок стоимость чистых активов снижается до 650 млн грн, вследствие чего предприятие увеличивает стоимость гудвилла до 50 млн грн (700 млн грн — 650 млн грн).
Предприятие может применять требования МСФО 3 к гудвиллу, признанному в учете до 31 марта 2004 года, при условии, что оно также будет перспективно применять требования МСБУ 36 и МСБУ 38. Для всех объединений все оценки и прочая использованная информация должны были быть получены на дату первоначального признания.
В течение периода оценки покупатель также признает дополнительные активы или обязательства, если получена новая информация о фактах и обстоятельствах, которые существовали по состоянию на дату приобретения и, если бы были известны, то привели бы к признанию таких активов и обязательств по состоянию на эту дату.
Например, продажа актива третьей стороне вскоре после даты приобретения за сумму, которая значительно отличается от временной справедливой стоимости актива, определенной на дату приобретения, скорее всего, будет означать ошибку в указанной временной оценке сумме (если только не было выявлено событие, которое существенно повлияло на изменение справедливой стоимости).
Однако, иногда новая информация, полученная в течение оценочного периода, может привести к корректировке временных оценок более чем одного актива или обязательства.
Например, покупатель мог взять на себя обязательство выплатить за ущерб, относящийся к несчастному случаю на одном из объектов приобретаемой компании, которое полностью или частично покрывается полисом приобретаемой компании по страхованию ответственности (обязательств).
Если обязательство застраховано, любое изменение обязательства будет соответствовать изменению в страховых выплатах. В случае частичного страхования, только часть изменения суммы обязательства будет соответствовать страховым выплатам.
В течение оценочного периода покупатель должен признать корректировки временных оценок, как будто учет по объединению компаний завершен на дату приобретения.
Таким образом, покупатель должен пересмотреть, по необходимости, сравнительную информацию за предыдущие периоды, представленные в финансовой отчетности, включая внесение любых изменений по амортизации, износу или прочих изменений дохода, признанных при завершении первоначального признания.
Период оценки заканчивается, когда покупатель получает информацию, которая была ему нужна, о фактах и обстоятельствах, которые существовали по состоянию на дату приобретения, или узнает, что невозможно получить больше информации. Однако период оценки не должен превышать один год с даты приобретения.
Следует отметить, что МСБУ 38 (§§ 48 — 49) выделяет такое новое для нашего учета понятие, как внутренне созданный гудвилл.
В некоторых случаях хотя затраты и осуществляются с целью создания будущих экономических выгод, однако они не приводят к созданию нематериального актива, удовлетворяющего критериям признания, установленным МСБУ 38. Именно такие затраты часто называются затратами, способствующими формированию внутреннего гудвилла.
Внутренне созданный гудвилл не подлежит признанию в качестве актива, поскольку он не является идентифицируемым ресурсом (то есть не является отделяемым и не возникает из договорных или иных юридических прав), который контролируется предприятием и может быть надежно оценен по себестоимости.
Краткие итоги
Если подытожить все вышесказанное, можно сделать следующие тезисные выводы:
1. Гудвилл — это нематериальный актив, но нормы П(С)БУ 8 на него не распространяются. Основными нормативными актами, которые регулируют порядок отражения в учете гудвилла, являются:

  • при приобретении — П(С)БУ 19;
  • при приватизации (корпоратизации) — Положение № 1213 и Порядок № 109;

2. Амортизация на гудвилл не начисляется. Накопленная амортизация должна быть списана с уменьшением его первоначальной стоимости.
3. Гудвилл обязательно оценивается на наличие признаков обесценивания.
4. Гудвилл, который возникает при объединении предприятий распределяется на каждую группу активов, генерирующих денежные потоки.
5. При списании суммы потерь от обесценивания группы активов, генерирующих денежные потоки, сначала уменьшается стоимость гудвилла (до полного списания), а лишь затем стоимость других активов группы (при необходимости).
6. При возобновлении полезности группы активов, генерирующих денежные потоки, увеличивается балансовая стоимость всех активов группы, кроме гудвилла. То есть гудвилл не подлежит восстановлению полезности, а только обесцениванию.
Список использованных документов:
НК Украины — Налоговый кодекс Украины
Инструкция № 291 — Инструкция по применению Плана счетов бухгалтерского учета активов, капитала, обязательств и хозяйственных операций предприятий и организаций, утвержденная приказом Минфина Украины от 30.11.1999 г. № 291
Методические рекомендации № 433 — Методические рекомендаций по заполнению форм финансовой отчетности, утвержденные приказом Минфина Украины от 28.03.2013 г. № 433
МСБУ 36 — Международный стандарт бухгалтерского учета 36 «Уменьшение полезности активов»
МСБУ 38 — Международный стандарт бухгалтерского учета 38 «Нематериальные активы»
МСФО 3 — Международный стандарт финансовой отчетности 1 «Объединение бизнеса»
МСФО 11 — Международный стандарт финансовой отчетности 11 «Совместная деятельность»
НП(С)БУ 1 — Национальное положение (стандарт) бухгалтерского учета 1 «Общие требования к финансовой отчетности»», утвержденное приказом Минфина Украины от 07.02.2013 г. № 73
П(С)БУ 8 — Положение (стандарт) бухгалтерского учета 8 «Нематериальные активы», утвержденное приказом Минфина Украины от 18.10.1999 г. № 242
П(С)БУ 19 — Положение (стандарт) бухгалтерского учета 19 «Объединение предприятий», утвержденное приказом Минфина Украины от 07.07.1999 г. № 163
П(С)БУ 28 — Положение (стандарт) бухгалтерского учета 28 «Уменьшение полезности активов», утвержденное приказом Минфина Украины от 24.12.2004 г. № 817
Положение № 1213 — Положение о порядке бухгалтерского учета отдельных активов и операций предприятий государственного, коммунального секторов экономики и хозяйственных организаций, владеющих и/или пользующихся объектами государственной, коммунальной собственности, утвержденное приказом Минфина от 19.12.2006 г. № 1213
Порядок № 109 — Порядок отражения в бухгалтерском учете и отчетности операций, связанных с приватизацией и арендой государственных предприятий, утвержденный приказом Минфина Украины от 16.12.1993 г. № 109

Стоимость компании, взятой как единый имущественный комплекс, отлична от совокупной стоимости ее активов и пассивов. Между ними всегда есть разница — гудвилл. Этот показатель имеет свои нюансы при оценке, расчете и отражении в учете.

На стоимость компании влияет ее «деловая репутация» (термин, принятый в РФ), или goodwill (термин, принятый в международной практике). Гудвилл представляет собой разницу между ценой фирмы и справедливой стоимостью всех ее активов. Задача учета — объяснить возникновение этой разницы, разложить ее на составляющие компоненты. Для этого, во-первых, производят переоценку чистых активов по справедливой стоимости. Сравнение сумм, представляющих собой рыночную оценку и учетную стоимость чистых активов, является нарушением принципов сопоставимости. Во-вторых, из полученной разницы идентифицируют нематериальные активы (например, собственные торговые марки, домены в сети Интернет, списки клиентов и прочее), которые не были учтены на балансе у приобретаемой компании, но на дату покупки имеют справедливую стоимость. В-третьих, если имеет место объединение бизнеса, то согласно требованиям МСФО (IFRS) 3 «Объединение бизнеса» признают условные обязательства, которые также уточняют оценку гудвилла.

После идентификации компонентов остается неразложимая сумма, которая и представляет собой гудвилл.

Согласно IFRS 3 на дату приобретения компании покупатель должен:

  • признать гудвилл, полученный в результате объединения бизнеса, в качестве актива;
  • оценить гудвилл по фактической стоимости.

Полученная разница может быть как положительной, так и отрицательной. Положительная деловая репутация рассматривается как надбавка к цене, уплачиваемая покупателем в ожидании будущих экономических выгод, а отрицательная (badwill) — как скидка с цены, когда компания продается за цену ниже рыночной стоимости. Отрицательная деловая репутация должна немедленно признаваться в отчете о прибылях и убытках.

Рассмотрим методы расчета разницы между ценой фирмы и справедливой стоимостью всех ее активов, а также последующую оценку гудвилла и порядок раскрытия информации о нем в учете.

Методы расчета гудвилла

Существует несколько методов определения стоимости гудвилла при покупке компании. «Пропорциональный» метод. Традиционно гудвилл, возникающий в момент приобретения дочерней компании, рассматривается (и рассчитывается) как превышение справедливой стоимости возмещения, переданного контролирующим акционером, над его долей в справедливой стоимости чистых активов «дочки».

Стоимость гудвилла определяют как разницу между справедливой стоимостью инвестиции (СС инв.) и долей инвестора в справедливой стоимости приобретенных идентифицированных чистых активов на дату совершения операции (дату покупки) (ДССЧА на д. п.):

Гудвилл = СС инв. — ДССЧА на д. п.

Доля в справедливой стоимости чистых активов на дату покупки (ДССЧА на д. п.) определяется как разница между стоимостью приобретенных идентифицируемых активов (СС акт.) и величиной обязательств и условных обязательств контролируемой компании (СС обяз.) (см. примеры ниже):

ДССЧА на д. п. = СС акт. — СС обяз.

Пример

Материнская компания ООО «Актив» приобретает 60% дочерней компании ООО «Пассив» за 252 000 у. е. Справедливая стоимость идентифицируемых чистых активов дочерней компании на дату приобретения составляет 280 000 у. е. 40% акций дочерней компании торгуются на бирже, их справедливая стоимость составляет 160 000 у. е.

Для расчета гудвилла определим долю инвестора в справедливой стоимости приобретенных идентифицируемых чистых активов на дату покупки:

ДССЧА на д. п. = 280 000 у. е. × 60% = 168 000 у. е.

Исходя из этого, значение гудвилла на дату покупки составит:

252 000 – 168 000 = 84 000 у. е.

В случае приобретения контроля над ООО «Пассив» по выгодной цене, когда справедливая стоимость приобретения чистых активов превышает сумму затрат по объединению бизнеса, организации-инвестору следует единовременно признать в отчете о прибылях и убытках доход от удачной покупки (badwill).

Пример

Материнская компания ООО «Актив» приобретает 60% дочерней компании ООО «Пассив» за 152 000 у. е. Доля материнской компании в справедливой стоимости идентифицируемых чистых активов дочерней компании на дату приобретения составляет 180 000 у. е.

В данном случае компания-инвестор оформила выгодную сделку — объединение бизнеса, в результате чего на дату приобретения ей получен доход от удачной покупки (badwill) в сумме:

180 000 – 152 000 = 28 000 у. е.

Такой метод расчета гудвилла принято называть «пропорциональным».

Как видно из примера, «пропорциональный» метод учитывает только гудвилл, приходящийся на контролирующего акционера.

Метод «полного гудвилла». В IFRS 3 реализована концепция «полного гудвилла». Ее суть сводится к тому, что в сделках по объединению бизнеса необходимо рассчитывать величину гудвилла так, как она рассчитывалась бы в случае, если бы фирма-покупатель выкупила весь пакет голосующих прав приобретенной компании. Такой подход основан на том, что при проведении сделки по объединению бизнеса фирма-покупатель получает контроль над всеми активами приобретенной компании, включая гудвилл (а не над частью активов, соответствующей доле приобретенных голосующих прав), и, соответственно, должна в полном объеме отражать их в консолидированной финансовой отчетности. Метод расчета «полного гудвилла» означает, что гудвилл, возникший при объединении бизнеса, признается как в отношении доли акционеров материнской компании, так и в отношении неконтролируемой доли.

В соответствии с IFRS 3 величина гудвилла рассчитывается как разница между справедливой стоимостью приобретенного бизнеса в целом (СС бизнеса) и справедливой стоимостью всех его чистых активов (ССЧА на д. п.) на дату покупки:

Гудвилл = СС бизнеса — ССЧА на д. п.

Справедливая стоимость приобретенного бизнеса определяется как сумма справедливой стоимости инвестиции (СС инв.) и справедливой стоимости акций приобретенного бизнеса, принадлежащих неконтролируемой доле (СС НКД):

СС бизнеса = СС инв. + СС НКД

Величину «полного гудвилла», согласно IFRS 3, следует распределять между гудвиллом, относящимся к доле инвестора (Гудвилл инв.), и гудвиллом, приходящимся на неконтролируемую долю (Гудвилл НКД). Первый определяется как разница между справедливой стоимостью инвестиции (СС инв.) и долей инвестора в справедливой стоимости чистых активов на дату покупки (ДССЧА на д. п.), что соответствует «пропорциональному» методу расчета гудвилла. Второй равен разнице между «полным гудвиллом» и гудвиллом, приходящимся на долю инвестора.

Гудвилл инв. = СС инв. — ДССЧА на д. п.

Гудвилл НКД = Гудвилл — Гудвилл инв.

Пример

Воспользуемся условиями первого примера (см. с. 104) и определим «полный гудвилл» в соответствии с IFRS 3. Рассчитаем справедливую стоимость бизнеса в целом:

СС бизнеса = 252 000 + 160 000 = 412 000 у. е.

Исходя из этого, величина «полного гудвилла» составит:

Гудвилл = 412 000 – 280 000 = 132 000 у. е.

«Полный» гудвилл необходимо распределить между гудвиллом, относящимся к доле инвестора:

252 000 у. е. – 280 000 у. е. × 60% = 84 000 у. е.,

и гудвиллом, относящимся к неконтролируемой доле:

132 000 – 84 000 = 48 000 у. е.

Отметим, что изменение способа оценки гудвилла влияет на порядок расчета неконтролируемой доли. Согласно «пропорциональному» методу расчета ее значение определяется как произведение справедливой стоимости чистых активов контролируемой компании на дату отчетности (ССЧА на д. о.) и доли акций, не контролируемых организацией-инвестором (материнской компанией) (Да):

НКД = ССЧА на д. о. × Да

При использовании метода расчета «полного гудвилла» неконтролируемая доля должна быть увеличена на сумму гудвилла, относящегося к неконтролируемой доле:

НКД = ССЧА на д. о. × Да + Гудвилл НКД

Пример

Материнская компания ООО «Актив» владеет 65% акций ООО «Пассив». Справедливая стоимость чистых активов ООО «Пассив» на дату отчетности (ССЧА на д. о.) составляет 160 000 у. е. «Полный» гудвилл составляет 45 000 у. е., в т. ч.:

Определим неконтролируемую долю (НКД) в соответствии с методом пропорционального расчета гудвилла. Доля акций, не контролируемая организацией-инвестором (материнской компанией) (Да), в данном примере равна:

100 – 65 = 35%

Следовательно, величина НКД составляет:

160 000 у. е. × 35% = 56 000 у. е.

При расчете полного гудвилла значение НКД увеличится на величину гудвилла, приходящегося на неконтролируемую долю:

НКД = 160 000 у. е. × 35% + 15 000 у. е. = 71 000 у. е.

Также отметим, что при расчете «полного гудвилла» возникает проблема оценки неконтролируемой доли по справедливой стоимости. Как правило, справедливая стоимость бизнеса (СС бизнеса) может быть определена справедливой стоимостью акций компании, обращающихся на свободном рынке. Для расчета справедливой стоимости акций в обращении необходимо найти произведение количества акций в обращении (К-во акций) на справедливую стоимость одной акции (СС акции):

СС бизнеса = К-во акций × СС акции

Таким образом, при расчете «полного гудвилла» происходит увеличение суммы чистых активов, отраженных в консолидированной финансовой отчетности материнской компании.

Последующая оценка гудвилла

В соответствии с IFRS 3 после первоначального признания гудвилл оценивается по фактической стоимости за вычетом накопленных убытков от обесценения. Гудвилл не амортизируется, а тестируется на обесценение в соответствии с МСФО (IAS) 36 «Обесценение активов» ежегодно (вне зависимости от наличия признаков обесценения) или чаще (при наличии свидетельств обесценения).

Ранее долгие годы наиболее распространенным в мире вариантом последующей оценки гудвилла была его амортизация. Однако этот способ являлся предметом постоянной критики, которая основывалась главным образом на двух существенных аргументах — сложности и субъективности при определении срока амортизации и выборе метода амортизации. Величина срока амортизации гудвилла варьируется в диапазоне от 5 до 40 лет и более (так, в России период амортизации гудвилла может принимать величину 20 и более лет, в США долгое время, вплоть до 2001 года, этот период был равен 40 годам).

Трудности в определении срока амортизации возникают прежде всего из-за того, что гудвилл представляет собой будущие экономические выгоды от синергии, то есть от активов, которые могут рассматриваться лишь во взаимодействии. Только в том случае, если гудвилл связан с идентифицируемым активом, можно с достаточной степенью уверенности предполагать, что он будет приносить покупателю прибыль в течение срока, равного сроку использования этого актива. Однако, как правило, гудвилл ассоциируется не с одним определенным активом, а с целой группой тесно взаимосвязанных активов.

Сложности в выборе метода амортизации обусловлены тем, что величина гудвилла подвержена существенным и неравномерным колебаниям, а поэтому пропорциональное снижение его стоимости путем начисления линейной амортизации (как это делается в большинстве случаев) не отражает экономической сути происходящих процессов.

Выходом из сложившегося положения может стать только периодическая переоценка, методологию которой предлагают МСФО.

Тестирование на обесценение гудвилла

Тестирование гудвилла на предмет обесценения заключается в сравнении возмещаемой стоимости приобретенного гудвилла с его балансовой стоимостью. Возмещаемая стоимость — это большее из двух значений: справедливой стоимости актива за вычетом расходов на продажу или ценности его использования. Справедливая стоимость, или чистая продажная цена, представляет собой сумму, которую можно получить в результате продажи актива в ходе сделки между информированными, заинтересованными и не зависимыми друг от друга сторонами. Ценность использования — это текущая дисконтированная стоимость предполагаемых будущих потоков денежных средств, возникновение которых ожидается от использования актива и его выбытия в конце срока эксплуатации.

Очевидно, что проведение тестирования на обесценение гудвилла на индивидуальной основе (т. е. определение возмещаемой стоимости гудвилла) невозможно. Для решения данной проблемы IAS 36 вводит понятие единицы, генерирующей денежные средства (ЕГДС), и тестирование гудвилла производится на основе таких единиц.

В целях проверки на обесценение гудвилл, приобретенный при объединении компаний, должен быть распределен на ЕГДС, которые получают преимущества от покупки. Приобретенный гудвилл представляет собой плату компании в ожидании будущих экономических выгод от активов, которые невозможно идентифицировать и признать отдельно. Другими словами, гудвилл не генерирует денежных потоков независимо от других активов и часто положительно влияет на денежные потоки от нескольких единиц. Именно поэтому возмещаемая стоимость гудвилла как отдельного актива не может быть определена. При наличии признаков вероятного обесценения гудвилла будет определяться не его возмещаемая стоимость, а возмещаемая стоимость генерирующей единицы, к которой этот гудвилл относится.

В соответствии с IAS 36 ЕГДС, на которую распределяется гудвилл, должна тестироваться на предмет обесценения ежегодно вне зависимости от наличия индикаторов, свидетельствующих об обесценивании. Тестирование предполагает следующий алгоритм действий:

  • Этап 1. Распределение гудвилла между ЕГДС.
  • Этап 2. Сравнение возмещаемой стоимости единицы (ВСе) с балансовой стоимостью (БСе).

Если ВСе превышает БСе, то дальнейших действий не требуется, поскольку факт обесценения гудвилла за рассматриваемый период не обнаружен. Если же БСе окажется больше предполагаемой ВСе, компания должна признать убыток от обесценения. Он уменьшает прибыль отчетного периода.

Убыток от обесценения должен уменьшить балансовую стоимость активов фирмы в следующем порядке:

  • уменьшается балансовая стоимость гудвилла, распределенного на эту единицу;
  • пропорционально уменьшается балансовая стоимость активов, входящих в единицу.

При распределении убытка от обесценения балансовая стоимость актива не должна быть ниже наибольшего значения из трех показателей:

  • чистой продажной цены актива, если ее можно определить;
  • ценности использования актива, если ее можно определить;
  • нуля.

Компании не должны иметь «свободы выбора» при отнесении гудвилла к единицам учета. Согласно МСФО такое отнесение должно быть «разумным и приемлемым». Если гудвилл отнести к слабой единице, то его, возможно, придется списать немедленно или довольно скоро. Гудвилл же, отнесенный на высокорентабельную единицу, имеет все шансы никогда не подвергаться списанию. Выбирая единицы учета, руководство должно оценить, будет ли предприятие расти, приносить прибыль, развиваться циклично, возможны ли резкие изменения в ближайшем будущем и прочее.

Пример

ООО «Актив» является покупателем ООО «Пассив». Приобретенный гудвилл составил 2 800 000 руб. и был распределен на две генерирующие единицы — транспортный и маркетинговый сегменты в соотношении 1200 :1600.

Через год ООО «Актив» протестировало генерирующую единицу, занимающуюся транспортным бизнесом, на предмет обесценения и получило следующие результаты: возмещаемая стоимость (ВСе) единицы составила 9 600 000 руб., а балансовая (БСе) — 10 000 000 руб. (в т. ч. балансовая стоимость активов: основных средств — 4 000 000 руб., нематериальных активов — 4 000 000 руб. и дебиторской задолженности — 2 000 000 руб.). Определим убыток от обесценения (расчетные данные представлены в таблице 1).

Таблица 1. Расчет убытка от обесценения

Расчет величины убытка от обесценения производится в несколько этапов:

1. Определение балансовой стоимости генерирующей единицы как суммы балансовой стоимости всех активов и гудвилла (БСе + гудвилл):

4 000 000 + 4 000 000 + 2 000 000 + 1 200 000 = 11 200 000 руб.

2. Сравнение балансовой и возмещаемой стоимости генерирующей единицы (БСе + гудвилл) и ВCе:

9 600 000 – 11 200 000 = – 1 600 000 руб. (убыток от обесценения).

3. Распределение убытка от обесценения:

а) уменьшение суммы гудвилла до нуля:

ДЕБЕТ «Прибыли и убытки» КРЕДИТ «Гудвилл»

– 1 200 000 руб.;

б) распределение оставшейся суммы 400 000 руб. (1 600 000 – 1 200 000) между другими активами единицы:

ДЕБЕТ «Прибыли и убытки» КРЕДИТ «Основные средства»

– 160 000 руб. — (400 000 : 10 000 000 × 4 000 000);

ДЕБЕТ «Прибыли и убытки» КРЕДИТ «Нематериальные активы»

– 160 000 руб. — (400 000 : 10 000 000 × 4 000 000);

ДЕБЕТ «Прибыли и убытки» КРЕДИТ «Резерв под обесценение дебиторской задолженности»

– 80 000 руб. — (400 000 : 10 000 000 × 2 000 000).

Реверсирование убытка от обесценения

Если в последующие годы после признания убытка от обесценения наметился существенный рост гудвилла (связанный с увеличением стоимости имени фирмы, развитием клиентской базы и других факторов, которые способны генерировать прибыль), то этот факт указывает, что убыток от обесценения, признанный в предыдущие годы, уменьшился или больше не существует. При этом МСФО не допускают восстановления убытка от обесценения гудвилла, так как любое последующее увеличение возмещаемой стоимости гудвилла будет являться увеличением гудвилла, созданного внутри компании. А внутренне созданный гудвилл не отвечает критериям признания в финансовой отчетности.

Пример

Воспользуемся данными предыдущего примера. Предполагается, что на следующую отчетную дату у ООО «Актив» появились все основания считать, что убыток от обесценения генерирующей единицы может быть восстановлен. Возмещаемая стоимость единицы определена на эту дату в сумме 10 200 000 руб. Соответствующие расчетные данные приведены в таблице 2.

Таблица 2. Реверсирование убытка

На начало месяца, тыс. руб.

Реверсирование убытка от обесценения, тыс. руб.

На конец месяца, тыс. руб.

Гудвилл

Активы

НМА

ДЗ

Итого

Распределение суммы восстановления убытка между активами единицы:

ДЕБЕТ «Основные средства» КРЕДИТ «Прибыли и убытки»

– 160 000 руб. — (400 000 : 10 000 000 × 4 000 000);

ДЕБЕТ «Нематериальные активы» КРЕДИТ «Прибыли и убытки»

– 160 000 руб. — (400 000 : 10 000 000 × 4 000 000);

ДЕБЕТ «Резерв под обесценение дебиторской задолженности» КРЕДИТ «Прибыли и убытки»

– 80 000 руб. — (400 000 : 10 000 000 × 2 000 000).

Остаток 200 000 руб. (10 200 000 – 10 000 000) не будет отражен в учете, так как он приходится на внутренне созданный гудвилл.

Раскрытие информации в финансовой отчетности

В финансовой отчетности обязательно должна быть раскрыта информация, которая даст пользователям возможность оценить динамику балансовой стоимости гудвилла в течение отчетного периода. Это информация:

  • о факторах, повлиявших на увеличение стоимости гудвилла при принятии его к учету, то есть описание каждого нематериального актива, который не был признан отдельно от гудвилла, и объяснение, почему справедливая стоимость этого актива не может быть надежно оценена;
  • валовой стоимости гудвилла и накопленных убытках от его обесценения;
  • гудвилле, включенном в группу активов, предназначенных для выбытия;
  • убытках от обесценения, признанных в течение отчетного периода;
  • суммах, признанных в отчете о прибылях и убытках в качестве отрицательного гудвилла.

Таким образом, для потенциального инвестора оценка гудвилла является мощным инструментом, который дает представление о том, какая часть рыночной стоимости предприятия выражена ее реальными активами, а какая — гудвиллом, что способствует более точному представлению степени риска инвестирования компаний. Для многих фирм гудвилл служит самым существенным активом, которому не свойственны идентифицируемость и изолируемость. Это то, что способствует компании извлекать больше прибыли на единицу активов, чем у такого же рода средней компании. По сути, это нечто нематериальное, что может быть неотделимым от фирмы, однако способным значительно изменять стоимость бизнеса.

Хорошая деловая репутация возможна в том случае, когда компания производит товары (выполняет работы, оказывает услуги) высокого качества, имеет сильную команду менеджеров, разработанную маркетинговую стратегию. Немаловажное значение имеет также наличие постоянной клиентской базы, налаженные отношения с поставщиками, высокие кредитные показатели, выгодное месторас­положение и созданная корпоративная культура.

В связи с пересмотром в январе 2008 года МСФО 3 «Объединения бизнеса» и МСБУ 27 «Консолидированная и отдельная финансовая отчетность» появилось два различных метода расчета гудвилла, которые, в свою очередь, влияют на расчет его обесценения.

В статье сравниваются два метода расчета гудвилла, возникающего в момент приобретения дочерней компании, и иллюстрируется их различное влияние на расчет обесценения.

Два метода расчета гудвилла

Традиционно гудвилл, возникающий в момент приобретения дочерней компании, рассматривается (и рассчитывается) как превышение справедливой стоимости возмещения, переданного контролирующим акционером, над его долей в справедливой стоимости чистых активов дочерней компании.

Упрощенно такой метод расчета можно представить в виде следующей формулы:

Гудвилл = сумма инвестиции — сумма чистых активов дочерней компании Х процент владения.

Такой метод расчета гудвилла принято называть пропорциональным.

Пример 1. Расчет гудвилла пропорциональным методом

Контролирующий акционер приобрел 80% акций дочерней за 500 тыс. дол. Стоимость чистых активов дочерней компании на момент приобретения составила 400 тыс. дол.

Рассчитаем гудвилл пропорциональным методом:

Расчет TUSD
Инвестиции 500
Чистые активы дочерней компании X 80% (400 Х 80%)= (320)
Гудвилл 500 — 320 = 180

Как видно из примера, пропорциональный метод учитывает только гудвилл, приходящийся на контролирующего акционера.

Новый метод расчета гудвилла состоит в сравнении справедливой стоимости дочерней компании со всей суммой ее чистых активов, а не только ее частью, приходящейся на долю контролирующего акционера. При этом, справедливая стоимость дочерней компании приравнивается к сумме

  1. справедливой стоимости возмещения, переданного контролирующим акционером, и
  2. справедливой стоимости доли неконтролирующих акционеров (далее ДНА).

Упрощенно такой метод расчета можно представить в виде следующей формулы:

Гудвилл = (инвестиция контролирующего акционера + ДНА) — чистые активы дочерней компании.

Такой метод расчета гудвилла называют полным.

Пример 2: Расчет гудвилла полным методом

Предположим, что ДНА в дочерней компании составила 100 тыс. дол. Прочие условия те же, что в Примере 1.

Рассчитаем гудвилл полным методом:

Расчет TUSD
Инвестиции контролирующего акционера 500
ДНА 100
Чистые активы дочерней компании (400)
Гудвилл 500+100-400= 200

В отличие от пропорционального метода, полный метод отражает гудвилл, относящийся к дочерней компании в целом, т.е. гудвилл как контролирующего (180 тыс. дол.), так и неконтролирующего акционера (200 – 180 = 20 тыс. дол.).

В обоих примерах мы имели дело с позитивным гудвиллом. Он рассматривается как нематериальный актив и подлежит ежегодной проверке на обесценение (не амортизируется). Негативный же гудвилл (превышение стоимости чистых активов дочерней компании над стоимостью инвестиций) немедленно признается как доход.

Обесценение: основные принципы

Обесценение необходимо отражать, если балансовая стоимость (carrying value) актива больше его возмещаемой стоимости (recoverable value). Возмещаемая стоимость – это большая из двух стоимостей: чистой стоимости реализации или ценности в использовании.

Примечание:
Чистая стоимость реализации (net realizable value, fair value less costs to sell) – это разность между ожидаемой ценой реализации за вычетом предполагаемых затрат, связанных с реализацией.
Ценность в использовании (value in use)– это стоимость актива, рассчитанная путем дисконтирования будущих денежных поступлений от использования актива, с учетом затрат по его ликвидации.

Таким образом, возмещаемая стоимость, это сумма, которую компания предполагает получить либо от продажи, либо от использования актива. Концепция обесценения состоит в том, что балансовая стоимость не может превышать возмещаемую.

Расчет убытка от обесценения сводится к следующим шагам:

  1. Определяем, что больше: чистая стоимость реализации или ценность в использовании.
  2. Сравниваем большую сумму (возмещаемую стоимость) с балансовой стоимостью.
  3. Если балансовая стоимость меньше возмещаемой, обесценения нет. Если балансовая стоимость больше возмещаемой, их разница и будет убытком от обесценения.

Пример 3. Расчет убытка от обесценения

Балансовая стоимость актива – 800 дол. Предполагаемая цена продажи – 610 дол.., связанные с продажей расходы – 10 дол. (таким образом чистая стоимость реализации – 600 дол.) Оценка дисконтированных денежных потоков от использования актива на протяжении срока его эксплуатации (ценность в использовании) – 750 дол. Таким образом, возмещаемая стоимость принимается в сумме 750 дол. (выбираем большее). Балансовая стоимость больше возмещаемой, поэтому необходимо признать убыток от обесценения и соответственно уменьшить балансовую стоимость актива. Актив не переоценивался.

долл.
Балансовая стоимость 800
Возмещаемая стоимость (750)
Убыток от обесценения 50

Сделаем соответствующие проводки:
Дебет «Убытки от обесценения» — 50
Кредит «Актив» — 50

Так как актив не переоценивался, обесценение списывается на убытки (в противном случае, оно бы списалось за счет резерва переоценки).

Если возмещаемая стоимость превышает балансовую, никаких проводок делать не нужно, так как не существует такого понятия, как «прибыль от обесценения».

Проверка на обесценение проводится в том случае, если известны обстоятельства, указывающие на его вероятность. Примеры таких обстоятельств (индикаторов) приведены в МСБУ 36 «Обесценение активов»:
внешние:

  • снижение рыночной стоимости;
  • негативные изменения в технологии, рынках, экономике, законодательстве;
  • увеличение рыночной ставки процента;
  • снижение цены акций компании (ниже балансовой);

внутренние:

  • устаревание, повреждение актива;
  • актив связан с процессом реструктуризации или удерживается для продажи;
  • худшие экономические показатели от использования актива, чем ожидалось.

Гудвилл и обесценение

Гудвилл неотделим от чистых активов дочерней компании. Поэтому проверка гудвилла на обесценение возможна только на уровне единицы генерирующей денежные потоки (ЕГДП), т.е. совокупности активов, которые совместно создают экономическую выгоду. В общем случае ЕГДП будет соответствовать самой дочерней компании, т.е. сумме ее чистых активов и гудвилла. Таким образом, проверка на обесценение гудвилла будет состоять в сравнении 1. балансовой стоимости чистых активов дочерней компании в сумме с гудвиллом, 2. с ее возмещаемой стоимостью.

Упрощенно такой метод расчета обесценения гудвилла можно представить в виде следующей формулы:

Обесценение гудвилла = (балансовая стоимость чистых активов дочерней компании + гудвилл) — возмещаемая стоимость дочерней компании.

Согласно общего правила, при отнесении убытка от обесценения на какой-то определенный актив в составе ЕГДП, в первую очередь уменьшается гудвилл, а остаток суммы обесценения распределяется на остальные активы пропорционально.

Обесценение гудвилла, рассчитанного пропорциональным методом

Если гудвилл был рассчитан пропорциональным методом, для проверки на обесценение необходимо увеличить его сумму таким образом, чтобы она включала условный (непризнанный) гудвилл, относимый на ДНА. Иными словами, гудвилл должен быть увеличен, как если бы контролирующий акционер владел 100% акций дочерней компании. Фактически мы приводим гудвилл к 100% владения (далее — «приведенный гудвилл»).

Пример 4. Приведение гудвилла к 100% владения

Гудвилл на момент приобретения 60% акций дочерней компании составил 500 TUSD Сумма гудвилла для проверки на обесценение должна быть увеличена следующим образом: 500 TUSD / 60%.

Важно:

  1. Убыток от обесценения гудвилла, рассчитанного пропорциональным методом, уменьшает прибыль контролирующего акционера. На прибыль неконтролирующего акционера обесценения гудвилла, в этом случае, не влияет.
  2. Если убыток от обесценения превышает приведенный гудвилл, сумма превышения должна быть пропорционально распределена на прочие активы. В этом случае убыток распределяется между контролирующим акционером и ДНА пропорционально проценту владения.

Пример 5. Обесценение гудвилла, рассчитанного пропорциональным методом:

Гудвилл на момент приобретения 60% акций дочерней компании составил 300 TUSD На момент проверки на обесценение балансовая стоимость чистых активов составила 250 TUSD, возмещаемая стоимость – 700 TUSD

Рассчитаем результаты проверки на обесценение:

Так как убыток от обесценения не превышает приведенный гудвилл, он относится только на контролирующего акционера. Поэтому в отчетности данная операция будет отражена следующим образом:

1. В консолидированном балансе:
1.1. обесценение гудвилла пропорционально доле владения: 50 TUSD Х 60% = 30 TUSD, т.е. сумма гудвилла уменьшится с 300 до 270 TUSD;
1.2. чистая прибыль будет уменьшена 30 TUSD (не затрагивая ДНА);

2. В консолидированном отчете о прибылях и убытках:
2.1. убыток от обесценения в сумме 30 TUSD будет отражен как неоперационные расходы (только у контролирующего акционера).

Обесценение гудвилла, рассчитанный пропорциональным методом

Если гудвилл был рассчитан полным методом, убыток от обесценения распределяется между контролирующим и неконтролирующим акционерами пропорционально проценту участия в дочерней компании.

Пример 6:

Контролирующий акционер владеет 80% акций дочерней компании. Чистые активы дочерней компании — 400 TUSD. Гудвилл, рассчитанный полным методом — 300 тыс. дол., в том числе 40 TUSD относится на ДНА. Возмещаемая стоимость дочерней компании – 500 TUSD

Рассчитываем убыток от обесценения: балансовая стоимость чистых активов (400 TUSD) + гудвилл (300 TUSD) – возмещаемая стоимость (500 TUSD) = убыток от обесценения (200 TUSD)

В отчетности эта операция отразится следующим образом:

2. В отчете о прибылях и убытках:
2.1. убытки от обесценения будут отражены как неоперационные расходы и распределены между контролирующим и неконтролирующим акционерами пропорционально проценту владения: 160 и 40 TUSD соответственно.

Может показаться нелогичным, что на ДНА относится убыток от обесценения гудвилла в сумме 40 тыс. дол., т.е. равный всей сумме гудвилла, относимой ДНА. Дело в том, что отнесение гудвилла на контролирующего и неконтролирующего акционеров условно и зависит от отношения стоимости ДНА к сумме инвестиций контролирующего акционера в момент приобретения. Тогда как распределение убытка от обесценения осуществляется на основании процента владения дочерним предприятием. А в данном случае сумма убытка от обесценения значительно превысила сумму гудвилла, относимого на ДНА.

Рассмотрим еще один пример, который иллюстрирует влияние двух методов на результаты расчета обесценения:

Расчет гудвилла на момент приобретения:
Пропорциональный метод Полный метод
Доля контролирующего акционера 60% 60%
Инвестиция контролирующего акционера 340 340
Стоимость ДНА не применяется 180
Чистые активы на дату приобретения (400) (400)
Гудвилл 100 340-400*60% 120 340+180-400
— относящийся к контролирующему акционеру 100 100
— относящийся к неконтролирующему акционеру не применяется 20 120-100
Расчет обесценения:
Пропорциональный метод Полный метод
Чистые активы 350 350
«Приведенный» гудвилл 167 100/60%
«Полный» гудвилл 120
Возмещаемая стоимость (500) (500)
Убыток от обесценения 17 350+167-500 -30! не признается!
на КА 17
на ДМА

Из примера видно, что при расчете гудвилла пропорциональным методом, возникает убыток от обесценения, тогда как при расчете полным методом – результат отрицательный (-30), т.е. текущая стоимость дочерней компании не превысила ее возмещаемую стоимость. Разница состоит в сумме гудвилла: приведенный равен 167 TUSD, а полный – 120 TUSD. Дело в том, что доля владения в размере 60% является не реальной, а формальной (юридической, договорной). Фактически на момент приобретения соотношение инвестиции контролирующего акционера (340 TUSD) и чистых активов дочерней компании (400 TUSD) составляло 85%… (пусть читатель проверит результаты расчета с этой цифрой, — результаты обоих методов будут одинаковыми). Собственно, благодаря этой разнице (60 и 85%) и появился гудвилл. Этот пример еще раз подчеркивает важность метода расчета гудвилла для последующего расчета обесценения, а также условность расчета «приведенного» гудвилла.

Записи созданы 8837

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Похожие записи

Начните вводить, то что вы ищите выше и нажмите кнопку Enter для поиска. Нажмите кнопку ESC для отмены.

Вернуться наверх