Оптимизация кредита, что это?

Просроченная задолженность — не погашенная в срок задолженность по основному долгу или плановым процентам за пользование ссудой, а также иным платежам по кредитному договору (договору об открытии не возобновляемой кредитной линии). С момента возникновения просрочки по выплате по кредиту банк начисляет штрафы и пени, размер и принцип расчета которых указываются в кредитном договоре. Штрафы и пени, начисленные с нарушениями, заемщик может оспорить в судебном порядке. С клиентами, имеющими просроченную задолженность, работают специальные подразделения банков, некоторые кредитные организации поручают взыскивать денежные средства с неплательщиков специализированным коллекторским агентствам. Рост проблемной задолженности перед банками является на настоящий момент одним из наиболее обсуждаемых в банковском сообществе вопросов. Актуальность данного вопроса в ближайшем будущем будет расти и останется одной из наиболее важных банковских тематик еще как минимум в течение нескольких лет. К сожалению, до сих пор не выработан оптимальный механизм решения проблемы просроченной задолженности перед банками, нет ответа на многие вопросы, связанные с управлением проблемными активами. Каждый банк выбирает для себя пути работы с проблемными долгами самостоятельно в соответствии с его структурой, практикой взаимодействия служб банка, объемом и спецификой кредитного портфеля, степенью его проблемности.

Большое количество проблемных задолженностей, связано с некачественным управлением активами, включая, в первую очередь, управление кредитным портфелем. Эта ситуация усугубляется, в частности, нестабильным финансово-экономическим положением заемщиков в неопределенно изменяющихся макроэкономических условиях переходного периода. К макроэкономическим причинам относятся: скачкообразные изменения уровня инфляции и валютных курсов; отсутствие действенного законодательства (включая налоговое), защищающего интересы как банков, так и промышленных предприятий и стимулирующее их поступательное развитие; общая стагнация производства в кризисные периоды и т.п. К микроэкономическим причинам можно отнести: преобладающее неэффективное использование оборудования, его значительный моральный и материальный износ; отсутствие не только собственных источников капиталовложений, но и оборотных средств; низкую квалификацию управленческого персонала и потерю квалифицированных специалистов из-за низкой и систематически не выплачиваемой заработной платы. К макро- и микроэкономическим причинам добавляются еще и сложившиеся морально-этические нормы формирования и поддержания деловых связей: для России их особенность состоит в том, что даже кредитоспособные заемщики не спешат своевременно возвращать долги по кредитам, полученным в «пошатнувшихся» банках. Все это приводит к тому, что реальный уровень проблемной и просроченной ссудной задолженности в отечественных коммерческих банках значительно выше, чем среднемировой показатель, и, по оценке, составляет 30-40%, а в некоторых банках или филиалах банков может достигать 60-70%. При этом номинальная (указываемая в официальной отчетности) величина просроченной ссудной задолженности находится, как правило, на весьма удовлетворительном уровне, что вероятно связано с различного рода «ухищрениями» кредитных организаций, как-то: необоснованного продления срока сделки; перекредитование и более сложные схемы, проводимые с помощью дружественных либо аффилированных банков. Однако не все находящиеся в распоряжении банков средства, снижения показателя удельного веса просроченной ссудной задолженности равно эффективны с точки зрения экономики банка.

В настоящее время банковские кредиты в структуре источников инвестиций отечественных предприятий составляют лишь 5 — 10%, тогда как в экономически развитых странах — свыше 30 — 40%. Аналогичная ситуация складывается в сфере кредитования населения. По уровню охвата населения банковскими услугами Россия многократно уступает развитым странам мира. Это обстоятельство в сочетании с ростом благосостояния населения будет и в дальнейшем способствовать увеличению объемов кредитования физических лиц. Сложившаяся ситуация, несмотря на наличие объективных причин для высоких темпов роста кредитования, требует постоянного мониторинга риска, связанного с наращиванием кредитного портфеля. Не исключено, что увеличение доли просроченной задолженности у физических лиц с 2010 — 2011 гг. составило в 1,8 раза — первый признак того, что проблемные кредиты начали «проявляться» и фиксироваться в официальной банковской отчетности. Следует отметить, что большинству банковских кризисов, связанных с проблемными кредитами, предшествовали периоды бурного роста экономики.

На 01.01.2013 г. просроченная задолженность Банка ВТБ 24 (ссылаясь на таблицу 2.5.) составляет 455798 млн. рублей, которая на 01.01.2012 г. составляла 260952 млн. рублей. Рост просроченной задолженности составил 174,6%. Сравнивая с показателем 01.01.2011 г. (а именно 140989 млн. рублей), где темп роста составил 185,1% в сравнении с показателем на 01.01.2012 г., можно сказать, что просроченная задолженность имеет тенденцию спада. Это обусловлено тем, что Банк предпринимает меры по борьбе с просроченной задолженностью и досоздает резервы на возможные потери. Еще одной причиной спада просроченной задолженности является повышением ставки по кредиту, то есть удорожание кредита, но судя по показателям таблицы 2.1. динамика роста выдачи кредитов не спала, а наоборот увеличивается с каждым годом, что нельзя сказать о темпах роста.

Есть несколько наиболее распространенных причин возникновения просрочки по кредиту физическими лицами:

  • 1. Задержка заработной платы, сокращение;
  • 2. Болезнь;
  • 3. Безответственность клиента;
  • 4. Отсутствие клиента в регионе присутствия Банка;
  • 5. Мошенничество.

В-первую очередь, просрочка по кредиту возникает из-за недостаточности средств у клиента по причине задержки заработной платы или в виду сокращения. Конечно, вина в этом не самого клиента, но не оплата в срок по кредиту влечет за собой массу последствий таких как: штрафы и пени начисленных за период просрочки, порча кредитной истории. При следующем визите подобного клиента за кредитом Банк будет рассматривать уже подобные случаи просрочки, возникавшие ранее. Таким образом, вероятность отказа в кредите будет наиболее вероятнее, чем одобрение. Или же в случае одобрения, но под больший процент исходя из подобных рисков по этому заемщику. На этот случай, еще при выдаче кредита, нужно донести до клиента, что влечет за собой просроченная задолженность по договору. Исходя из тарифов Банка, просрочка в день составляет 0,6% от суммы долга по ежемесячному платежу. Сумма не значительная, но тем не менее кредитная история у клиента одна. Ни один клиент ни одного Банк не застрахован от болезни, но как показывает практика часть просрочки возникает именно по этой причине. На этот случай в любом Банке существует программа добровольного страхования. В ВТБ 24 по тарифу страховка составляет 0,36% от суммы кредита, минимум 399 рублей в месяц. Страховая программа является финансовой защитой кредита и клиента от наступления таких случаев, как несчастный случай, болезнь или уход из жизни заемщика. ВТБ Страхование предоставляет возможность клиентам застраховать себя и кредит от наступления подобных случаев. Но зачастую клиенты считают, что эта программа является навязыванием им ради прибыли Банку. И, тем не менее, размеры просроченной задолженности Банка и клиента были бы меньше, если бы каждый кредит был оформлен со страховкой.

Банк также часто сталкивается с клиентами, которые легкомысленно относятся к займам у Банка. До таких клиентов при выдаче кредита нужно максимально доступно донести информацию к чему приводит не своевременная оплата или не возврат по кредиту (приложение 1). Распространенной причиной не оплаты по кредиту является и отсутствие клиента в регионе нахождения офиса Банка. На такой случай нужно подробнее клиенту объяснять к чему ведет просрочка и что за него может внести платеж любой третье лицо, которое знает ФИО клиента и сумму ежемесячного платежа. Не менее распространенным является мошенничество. Подделка паспорта или справки о доходах — самое распространенное мошенничество в банковской сфере. Здесь ответственность ложится полностью на менеджера, осуществляющий работу с данным клиентом. Конечно, при выявлении подобного рода мошенничества менеджером сообщается в службу безопасности, где далее проводят работы с таким клиентом. Но не всегда фальсификация становится видимой для менеджера.

Таким образом, Банку следует разработать ряд мероприятий по снижению просроченной задолженности и пресечению ее на ранних сроках. Таких как:

  • 1. Разрешение просрочки до 5 дней и увеличение штрафа по ней. Введение по кредиту возможность допущения просрочки без начисления штрафов, пеней до 5 дней с даты оплаты по кредиту и повышение штрафа по просрочке и с 0,6% до 2% от суммы долга по ежемесячному платежу. Причем при просрочке в рамках 5 дней кредитная история не портиться. Этот метод позволит клиенту «отсрочить» платеж, ввиду каких либо причин, но в случае ее возникновения ему будет начисляться штраф 2% от суммы долга по ежемесячному платежу. Довольно высокий штраф, но это будет являться дополнительным стимулом для клиента не допускать задолженность по кредиту. Отсрочка платежа клиенту дается для того, чтобы он внес платеж без начисления штрафа, так как возникают проблемы оплаты из-за независящих от него факторов. Такие как задержка заработной платы или отсутствие клиента в регионе присутствия офиса. Банку это мероприятие тоже пойдет на пользу тем, что сократиться количество просроченных задолженностей на ранних сроках.
  • 2. Сбор информации о клиенте. Собирать как можно больше информации о клиенте — адрес места жительства и телефоны родителей, соседей, руководителя. Зачастую клиент не отвечает на телефонные звонки от Банка, меняет телефон или место жительства. Родители зачастую прикрывают своих детей, которые в свою очередь являются должниками банка, не сообщая, например, координаты клиента и его номера телефона. Соседи заемщика могут сыграть здесь тоже немалую роль, сообщив ему, что их беспокоят с банка из-за его долга, тем самым они окажут на него влияние. Также влияние на заемщика может оказать его руководитель, так как в его штате числится сотрудник, который скрывается от банка и является должником с просроченной задолженностью. Это может повлиять на репутацию организации и соответственно на репутацию самого руководителя. Это мероприятие обеспечит значительное влияние на заемщика с разных сторон погасить долг по кредиту.
  • 3. Введение дополнительных условий по оформлению кредита. Внести дополнительные условия по кредитованию такие как: увеличение пакета документов, например, помимо паспорта РФ и справки о доходах, также нужно предоставить справку с работы, копию трудовой заверенную руководителем, и при наличии супруга справку о его (ее) доходах. Это мероприятие позволит Банку как можно больше собрать информации о заемщике. Предоставление Банку справки о доходах супруга позволит Банку рассчитать максимальную сумму и срок по кредиту, которую заемщик сможет выплатить вместе с супругом. Увеличение пакета документов будет влиять на риск выдачи кредита мошеннику, ввиду того, что требуются документы, которые подделать крайне сложно.
  • 4. Обязательное оформление страховки по кредиту. Сократить процент страхования с 0,36% до 0,2%, ограничить минимум 200 рублей в месяц, но сделать эту услугу обязательной, не добровольной. Для минимизации риска неплатежа заемщиком оговоренного в договоре ежемесячного платежа предлагается ввести обязательное страхование заемщика, по тарифу 0,2% от суммы минимум 200 рублей в месяц. Для оценки экономической эффективности по такому мероприятию необходимо рассмотреть следующее.

Таблица 3.4 Расчет выплаты по кредиту наличными

Показатели

Без страховки (руб.)

Страховка 0,36%

от суммы (руб.)

Страховка 0,2%

от суммы (руб.)

Сумма основного долга

Сумма процентов за весь период

Сумма выплаты по страховке

Итого

Рассмотрим, к примеру, кредит наличными, по которому наблюдается рост просроченной задолженности на протяжении всего анализируемого периода, то есть с 2010 по 2012 гг. Предположим, что в Банк обратился клиент с просьбой выдать ему кредит наличными на сумму 1 млн. рублей, срок — 12 месяцев. Годовая процентная ставка — 21%. Теперь сравним, какую роль здесь сыграет страховка (таблица 3.1). Исходя из данных таблицы 3.1. можно сделать вывод, что оформление кредита без страховки клиенту обходится значительно дешевле, со страховкой в 1,03 раза с действующим тарифом Банка, в 1,01 с предлагаемым. Но, предположим, спустя 30 дней с момента получения кредита заемщик погибает. При наличии страховки у кредита, Банк получает страховое возмещение в объеме, достаточном для погашения задолженности по кредиту, а также вознаграждение от страховой организации в размере 5% от страховой суммы. Семье погибшего заемщика аналогично выплачивается компенсация в размере 30% от суммы долга по кредиту. А теперь предположим, что клиент не захотел оформить кредит со страховкой. Исход ясен — громадный долг перед Банком и потеря кормильца. Первая ситуация с экономической точки зрения выигрышна всем. Поэтому здесь нельзя не отметить ее необходимость и важность для потребительского кредитования.

  • 5. Оформление залога или поручителя. При оформлении клиентом кредита суммой свыше 500 тыс. рублей ввести обязательное оформление залога или наличие поручителя. Залогом может выступать квартира, автомобиль, загородный дом, земельный участок или какое-либо имущество клиента, стоимость которого превышает 500 тыс. рублей. Поручителем же может выступать любое лицо, которое является гражданином РФ и имеющим прописку на территории РФ. Этим мероприятием Банк страхует риск невозвратности данного кредита, покрыв долг оставляемым в залог имуществом или требованием возврата долга с поручителя.
  • 6. Ужесточение контроля по проверке клиентов и документов. Данное мероприятие предполагает введение в штат сотрудников, которые будут заниматься именно проверкой клиентов и документов, поданных на оформление кредита. Под проверкой клиента здесь понимается деятельность клиента, наличие судимостей или привлечение к административной или уголовной ответственности, состоял ли ранее в списках экстремистов, находился ли в психиатрических или наркологических центрах. Проверкой документов является их подлинность, наличие существования организации, в которой работает клиент, а также ее прозвон и с уточнением наличия данного клиента в штате организации, его должности и размер его дохода. Данное мероприятие, как и мероприятие 3, даст Банку полную информацию о потенциальном заемщике. Он будет знать кому выдает кредит и стоит ли принимать по нему положительное решение.

Ряд мероприятий уже частично применятся сотрудниками в работе. Исходя из тенденций роста потребительского кредита, можно частично спрогнозировать рост кредитного портфеля и просроченную задолженность (таблица 3.5).

Таблица 3.5 Тенденция роста кредита

Из таблицы 3.5. следует, что по прогнозу проченная задолженность падает, но также падает и темп роста портфеля. Тенденция роста рассчитывалась на основании прогноза по предыдущим периодам. Множество факторов влияет на рост портфеля по кредитам. Большинство из них приведено выше.

Рис. 3.3. Тенденция роста кредита (%)

Из рисунка 3.3. видно, что рост по потребительскому кредиту нормализовался и, при принятии мер Банком, будет расти. Что касаемо просроченной задолженности, то здесь наблюдается спад. Это связано с тем, что Банк более тщательно будет отрабатывать свой кредитный портфель, так как любой Банк стремится к качественному портфелю. Эффективность роста по кредитам и спада по просрочке напрямую зависит от эффективности предпринятых мер. Она характеризует в широком смысле качественную сторону развития роста. Ее специфика состоит в том, что она показывает, при помощи комбинации каких ресурсов получен конечный результат. В общем виде эффективность выражается через соотношение между результатами, полученными в процессе производства, и затратами вследствие чего на единицу эффекта приходится меньше общественного труда.

Таким образом, просроченная задолженность — это своевременно не произведенные платежи поставщикам, кредитным учреждениям, финансовым органам, работникам. Показатель удельного веса просроченной задолженности является одним из ключевых индикаторов, характеризующих качество кредитного портфеля коммерческого банка. В мировой практике среднестатистическая величина проблемных и просроченных кредитов составляет примерно 4-10%, а, следовательно, удельный вес просроченной задолженности составляет меньшую величину такого же порядка. Анализ качества кредитных портфелей коммерческих банков, которое характеризуется наличием просроченной задолженности по выданным кредитам, показал, что доля просроченной задолженности в кредитных портфелях банков по состоянию на 1 января 2013 г. колеблется от 1,5% до 5%. Увеличение длительности просроченной задолженности может быть следствием либо нестабильной экономической ситуации в стране или регионе, либо недостаточно продуманной кредитной политики Банка. Независимо от причин образования длительная просроченная задолженность является характеристикой повышенного кредитного риска Банка. Банку ВТБ 24 можно выработать множество мероприятий по снижению просроченной задолженности, таким образом, чтобы процесс кредитования, осуществляемый в рамках действующей нормативно-правовой базы, приносил доход и рост по кредитному портфелю и одновременно не был бы необоснованно рискованным, что в конечном итоге может отразиться на финансовом состоянии самого Банка и его потенциальных кредиторов: юридических лиц различных форм собственности и физических лиц — вкладчиков. Просроченную задолженность необходимо отрабатывать на ранних сроках. Конечно, для Банка всегда в приоритете будут состоять обеспеченные кредиты. В виду нестабильности на рынке Банк всегда может рассчитывать на возвратность данного кредита. Что касаемо продукта «кредит наличными» (в банках чаще потребительский кредит), то здесь нужно ужесточить условия по его оформлению, чтобы нарастить качественный кредитный портфель. Для этого Банка стоит внедрить характерно на то влияющие мероприятия по росту кредитного портфеля и сокращения просроченной задолженности.

Помощь кредитным должникам через оптимизацию долга

Оптимизация кредита необходима тем, кто, либо уже не платит по кредитам, имеющих ипотеку или автокредит, либо перестал иметь возможность исполнять свои кредитные обязательства, хотя до этого платил аккуратно и вовремя. Мы поможем Вам погасить этот проблемный кредит!

Что такое оптимизация кредита?

Процедура включает в себя работу с претензионными письмами и исковыми заявлениями, юристы провоцируют банк выйти в суд, на стадии судебного решения наша Компания оптимизирует суммы штрафов, комиссий, страховок и пеней взимаемых с вас НЕ ЗАКОННО. Задача наших юристов – максимально снизить сумму вашей задолженности.

Что дает оптимизация кредита?

Самое главное суд ФИКСИРУЕТ сумму вашего долга и в дальнейшем, Вы либо выплачиваете фиксированную сумму долга через службу судебных приставов посильными (комфортными) для вас платежами, либо судебный пристав возвращает банку исполнительный лист в связи с невозможностью взыскания по долговым обязательствам. Но главное, мы поможем всем должникам выбраться из кредитной ямы.

Сколько стоит оптимизация кредита?

Так как мы понимаем, что люди, которые к нам обращаются – и так испытывают финансовые трудности, — при определении тарифов мы сделали четкую зависимость от количества договоров, которые есть у вас. В среднем это 2 – 2.5 тысячи рублей за один договор и эта плата очень лояльна в отношении Клиента

Мы приняли решение сделать для клиента АБОНЕНТСКУЮ ПЛАТУ, то есть клиент оплачивает ежемесячно фиксированную сумму, не вникая какой объем и какой вид работ проводится юридическим отделом.

В абонентскую плату входит:

  • полное юридическое сопровождение, консультирование по любым вопросам юридического характера;
  • представление в банках, судах общей юрисдикции, в службе судебных приставов;
  • психологическая поддержка, услуга АНТИКОЛЛЕКТОР;

Сколько длится процедура оптимизации кредита?

Работа по оптимизации проводится от 6 до 18 месяцев. Если работа по сопровождению какого либо договора завершается, — размер абонентской платы снижается.

Тариф (полная абонентская плата) оплачивается в Компанию клиентом ЕЖЕМЕСЯЧНО, но не более 12 месяцев. Если банки затягивают процессы, дальнейшее юридическое сопровождение клиент получает с резким снижением Абонентской платы (примерно 25% от тарифа)!

То есть вы получаете КОМПЛЕКСНУЮ ЮРИДИЧЕСКУЮ ЗАЩИТУ на время сотрудничества с нами, вы получите понимание процессов и банки более не смогут вводить вас в заблуждение!!!

Мы ВСЕ СДЕЛАЕМ ЗА ВАС, ПРЕДСТАВЛЯЯ ВАШИ ИНТЕРЕСЫ НА ОСНОВАНИИ НОТАРИАЛЬНОЙ ДОВЕРЕННОСТИ и ДОГОВОРА НА ОКАЗАНИЕ ЮРИДИЧЕСКИХ УСЛУГ.

Как при оптимизации оплачивать по кредитам.

Заемщики в подобной ситуации испытывают финансовые трудности и нуждаются в «кредитных каникулах». При возможности они оплачивают по своим кредитным обязательствам в минимальном объеме. Нужно понимать, что, если заемщиком допущены просрочки по платежам, то вносимые им суммы уходят в счет погашения штрафов. Разумнее оплачивать уже фиксированную судом сумму, тогда все платежи заемщика идут в счет погашения суммы задолженности, либо все ваши задолженности будут списаны.

Преимущества работы с нашей Компанией

  • Компания специализируется на защите банковских должников более 4-х лет;
  • Тарифы по сопровождению Компании позволят сэкономить клиенту до 50% денежных средств, как если бы он обратился к частнопрактикующему юристу;
  • Консолидированный опыт десятков юристов Компании, постоянно участвующих в процессах, анализируется и применяется в судебных заседаниях;
  • Огромная положительная практика, в том числе по возврату страховых премий и комиссий;
  • Работаем во всех субъектах РФ;

Хотите узнать подробнее об оптимизации кредита? Пишите!

Критерии выбора оптимальной стратегии работы с проблемным активом

Эффективное урегулирование проблемных активов является одной из основных задач, которые стоят перед банковским сообществом в последние несколько лет. Проблемы классификации методов урегулирования, а также выбора конкретного метода в зависимости от конкретной ситуации рассматривается исследователями . Необходимо отметить, что любой самый исчерпывающий список методов урегулирования проблемной задолженности по своей сути является открытым. Другими словами он может не включать экзотические способы урегулирования, которые подходят в качестве оптимальной стратегии для достаточно редко встречающегося проблемного кейса с не типичными исходными параметрами.

При выборе стратегии урегулирования проблемного актива необходимо иметь качественный критерий сравнения, который позволит оценить эффективность применения различных вариантов стратегии к урегулированию проблемного актива. Такой критерий должен давать оценку проблемного актива, исходя из выбранной стратегии.

Существует множество методик оценки активов, в том числе рейтинговые, балльные, экспертные системы оценивания. На практике наиболее точным является определение современной ценности актива, то есть приведённого к данному моменту времени суммарного потока денежных средств – прибыли от рассматриваемого актива.

В исследовании отмечается, что в условиях полной определённости выбора стратегии формула оценки кредита имеет вид:

, где (1)

qt – платежи за период t в погашение процентов;

Mt – платежи в погашение основного долга;

r – ставка дисконта (определяется экспертным путём);

Т – количество периодов до погашения.

В условиях неопределённости слагаемые в числителе формулы заменяются на их математические ожидания. Для обеспеченных кредитов формула принимает вид:

, где (2)

p – вероятность погашения кредита;

g – коэффициент потери в стоимости обеспечения;

Слик – коэффициент потери в стоимости при ликвидации кредита.

В качестве критерия эффективности урегулирования проблемного актива рассматривается приведенный денежный поток (NPV), который Банк ожидает получить при урегулировании задолженности, применяя выбранный инструмент. Фактически, таким образом, Банк сравнивает эффективность различных инструментов, которые могут быть применимы для урегулирования данного проблемного актива, и выбирает наиболее эффективный.

Платежи денежного потока суммируются внутри определенных периодов времени, например, помесячно, поквартально, годично. Тогда, для денежного потока (CF), состоящего из N шагов, можно записать:

, (3)

где CFi— сальдо денежного потока на шаге с номером . Таким образом, общий денежный CF поток равен сумме потоков на всех шагах.

Формула расчета NPV имеет вид:

, (4)

где D — ставка дисконтирования, которая отражает скорость изменения стоимости денег со временем.

Сравним подходы к оценке стоимости кредита. Формула (4) совпадает с формулой (1) с точностью до обозначений , , , , но имеет ряд существенных различий по своей сути.

В формуле (1) сумма величин обозначает положительный денежный поток, который получает Банк в гашение проблемного кредита при кредитной стратегии. В формуле (4) величина CFi обозначает сальдо денежных потоков в дефолтной стратегии, которое может при определенных условиях (это зависит от выбранной стратегии работы) принимать не только положительные, но и отрицательные значения. Например, в случае активного противодействия Заемщика, Банк может привлекать внешних консультантов для поиска активов бенефициаров Заемщика или для сопровождения судебных процессов. Оплата таких услуг приводит к отрицательному сальдо потока CFi на определенном шаге, однако дает большую величину итогового NPV.

В формуле (1) числитель обозначает денежный поток от проблемного кредита, если кредит гасится в кредитной стратегии по некоторому согласованному графику между Банком и Заемщиком. В формуле (4) величина CFi в общем случае не зависит от такого согласования, поскольку может обозначать, например, получаемые Банком в дефолтной стратегии суммы от реализации заложенного имущества в процедуре банкротства Заемщика.

Вероятность перехода к дефолтной стратегии в формуле (2) оценивается вероятностью такого перехода 1 — p, где p — вероятность сохранения кредитной стратегии (т.е. гашения кредита по согласованному графику). Необходимо отметить, что само определение такой вероятности для конкретного проблемного актива является достаточно сложной задачей. Решение указанной задачи с приемлемой точностью возможно только при наличии у Банка репрезентативной выборки по достаточно большому числу однотипных кредитов, которые совпадают между собой практически по всем параметрам (тип обеспечения, соотношение стоимости обеспечения и суммы кредита, характеристика заемщика и т.п.). В противном случае, определив вероятность p сохранения кредитной стратегии по контрольной выборке, например, где кредиты были обеспечены залогом недвижимости, можно получить неверную оценку перехода в дефолт для кредита, обеспеченного товаром в обороте.

Выбор банком одной из возможных дефолтных стратегий (когда Заемщик уже находится в дефолте) является детерминированным процессом, не зависящим от внешних случайных факторов, если Банк, например, сравнивает различные дефолтные стратегии по уровню их NPV. Таким образом, в формуле (4) отсутствует понятие вероятности выбора той или иной стратегии.

Если сравнивать формулу (4) с формулой (2), то можно сказать, что (4) является развернутым выражением второго слагаемого формулы (2). В формуле (2), в случае перехода к дефолтной стратегии, рассматривается единовременная реализация заложенного имущества с определенным поправочным коэффициентом g – потери в стоимости обеспечения. Данный подход является достаточно упрощенным, поскольку для сложных проблемных активов такая реализация проходит, как правило, поэтапно. Более того, сроки такой реализации определяются индивидуально и не обязательно происходят в следующий временной период, который наступает сразу после гашения кредита по согласованному графику в кредитной стратегии.

Предположим, что Банк имеет дело с типовым Заемщиком, и что по данному типу Заемщиков у Банка есть репрезентативная статистическая выборка для определения вероятности p — реализации кредитной стратегии. Обобщим формулу (4) на случай реализации кредитной стратегии. Будем использовать обозначения из формулы (1).

В результате получим

, где (5)

p — вероятность погашения кредита;

r — ставка дисконта в кредитной стратегии;

T — количество периодов до погашения в кредитной стратегии;

t — номер периода в кредитной стратегии;

qt — платежи в кредитной стратегии за период t в погашение процентов;

Mt — платежи в кредитной стратегии в погашение основного долга;

D — ставка дисконта в дефолтной стратегии;

N — количество периодов до реализации всего обеспечения в дефолтной стратегии;

i — номер периода в дефолтной стратегии;

CFi — сальдо денежного потока в дефолтной стратегии на шаге с номером .

Таким образом, сравнение формул (1) и (2) с формулой (5) позволяет говорить о том, что подход приведенного денежного потока при выбранной дефолтной стратегии урегулирования проблемного актива дает более полное представление о стоимости такого актива.

Отметим, что значение ставки D для дефолтной стратегии выше, чем значение ставки r при аналогичных расчетах для активов, не обладающих критерием проблемности. Таким образом, значение ставки учитывает повышенный риск Банка при работе с проблемной задолженностью.

Число периодов T в кредитной стратегии в общем случае отличается от числа периодов N до реализации всего обеспечения в дефолтной стратегии. Размерность самих периодов также может быть различной, что обозначается в формуле (5) разными обозначениями для номеров таких периодов в кредитной стратегии и дефолтной стратегии.

Будем считать, что для различных инструментов при расчете NPV применяется одна и та же ставка дисконтирования D. Данное предположение обосновывается тем, что риски при реализации различных вариантов урегулирования проблемного актива Банк считает сравнимыми, и не зависящими от выбранного варианта урегулирования.

Таким образом, для максимизации NPV необходимо, чтобы выбранный способ урегулирования проблемного актива, с одной стороны увеличивал значение CFi, а с другой – сокращал значение i. Другими словами Банк хочет получить как можно больше средств на погашение проблемной задолженности и как можно в более сжатые сроки.

Данные два параметра (размер получаемых сумм и сроки их получения), как правило, не могут быть максимизированы одновременно. А именно: чем больше получаемая сумма – тем больший срок требуется для реализации выбранной стратегии. И наоборот: чем быстрее Банк получает сумму – тем меньше получаемая сумма.

Комбинирование мирового соглашения с вхождением кредиторов в капитал должника

Рассмотрим в качестве примера две наиболее распространенные дефолтные стратегии работы с проблемным активом: реализация залога в процедуре банкротства и мировое соглашение между кредиторами, заключаемое в процедуре банкротства.

По своей сути данные стратегии являются взаимоисключающими. Либо финансовое положение должника допускает возможность расчета со всеми кредиторами в течение приемлемого для кредиторов временного интервала (и тогда заключение мирового соглашения возможно). Либо такой расчет невозможен – и единственный способ удовлетворения требований кредиторов – реализация имущества должника в процедуре конкурсного производства.

Утверждение мирового в суде (такое мировое возможно на любой стадии процедуры банкротства) будет успешным только в том случае, если суд (и всех участников процедуры) убедит та финансовая модель, которая будет предложена за основу финансового оздоровления предприятия-должника. Стандартное мировое соглашение подразумевает, что все участники-кредиторы получают всю свою кредиторскую задолженность в одинаковые сроки по одинаковым пропорциональным графикам погашения. Такой вариант возможен только в том случае, если долговая нагрузка на предприятие-банкрота не является чрезмерной, и проблема банкротства связана фактически только с недостатком ликвидности у должника.

Однако возможность реализации такого способа урегулирования проблемного актива у кредиторов есть не всегда. Гораздо чаще имеет место более сложная для должника ситуация. Предприятие-банкрот не способно вернуть за приемлемые для кредиторов сроки все полученные средства. Более того, даже обслуживание процентов по всем долгам кредиторов для такого предприятия по рыночным ставкам невозможно. Таким образом, единственным (как решают в большинстве случаев кредиторы) способом удовлетворения их требований является распродажа имущества предприятия-банкрота. При этом необходимо заметить, что продажа активов предприятия-банкрота, как правило, не обеспечивает кредиторам полного удовлетворения их требований.

Рассмотрим негативные моменты такого решения.

Во-первых, реализация основных фондов предприятия-банкрота, если оно заложено различным кредиторам, как правило, происходит по частям. Это делает реализацию имущественного комплекса (если мы рассматриваем банкротство производственного предприятия) не эффективным, поскольку стратегический инвестор (которому мог бы быть интересен имущественный комплекс) не сможет гарантировано купить все, что ему интересно для организации производства. Продажа основных средств по частям приводит к тому, что совокупная величина сумм, вырученных от их продажи, в разы ниже, чем стоимость продажи имущественного комплекса.

Во-вторых, реализация готовой продукции предприятия-банкрота проходит по демпинговым ценам, как это бывает со всеми участниками рынка, которые завершают свою деятельность (а известие о конкурсной процедуре становится сразу известным всем участникам рынка, в том числе и потенциальным покупателям продукции предприятия-банкрота). Более того, часть продукции, которая на момент введения процедуры находится в состоянии не 100% готовности может быть вообще не продана, либо продана в разы ниже затрат, вложенных в ее изготовление.

В-третьих, деятельность предприятия-банкрота фактически останавливается. Сотрудники увольняются, а это несет дополнительные затраты на выплату выходного пособия. Кредиторы не имеют возможности получать из процедуры какие-либо средства до момента реализации имущества. Более того, может возникнуть ситуация при которой конкурсный управляющий будет требовать для обеспечения сохранности залогового имущества внесение дополнительных средств залоговыми кредиторами. При отсутствии такого финансирования существует риск утраты части наиболее ликвидного товара и (что наиболее опасно с точки зрения снижения конкурсной массы) дорогостоящих элементов оборудования предприятия.

Рассмотрим на примере условного Заемщика вариант применения комбинированной стратегии урегулирования проблемного актива, при которой часть задолженности кредиторов конвертируется в акции предприятия-банкрота, а часть гасится по графику, согласованному с кредиторами. В качестве начальных условий будем предполагать, что Заемщик

  • является производственным предприятием с основными фондами, часть из которых заложена основным кредиторам.
  • находится в процедуре банкротства, которое контролируется кредиторами через лояльного арбитражного управляющего.
  • не имеет возможности полностью рассчитаться с кредиторами путем реализации всех своих активов (т.е. ликвидационная стоимость активов Заемщика меньше суммы реестра кредиторов)
  • не имеет возможности продолжать производственную деятельность с одновременным гашением задолженности перед кредиторами по графику, который позволяет полностью рассчитаться с кредиторами за разумное время (т.е. финансовая модель бизнеса Заемщика не выдерживает существующей кредитной нагрузки).
  • лоялен к кредиторам и стремиться к максимальному удовлетворению их требований в рамках закона о банкротстве.
  • не имеет других источников гашения задолженности перед кредиторами кроме активов на самом предприятии-банкроте.

Последовательность действий кредиторов и конкурсного управляющего в данном случае следующая:

  1. Кредиторы проводят собрание, на котором голосуют за процедуру замещение актива. За такое решение, согласно закону о банкротстве, должны проголосовать все залоговые кредиторы. При принятии решения кредиторы утверждают финансовую модель работы имущественного комплекса предприятия-банкрота на новом дочернем предприятии с суммой долга, которую дочернее предприятие сможет обслуживать и гасить по согласованному графику.
  2. Конкурсный управляющий создает Дочернее Предприятие Заемщика (ДПЗ), в которое в качестве взноса вносится имущественный комплекс предприятия-банкрота, а также дебиторская задолженность, остатки товара, сырья и незавершенной продукции. В результате на предприятии-банкроте в качестве актива только остаются акции созданного ДПЗ. Совокупный номинал акций ДПЗ равен сумме реестра кредиторов Заемщика.
  3. В ДПЗ переводится трудовой коллектив предприятия-банкрота, а также контракты с поставщиками сырья и покупателями готовой продукции. ДПЗ начинает производственную деятельность, фактически продолжая производственный цикл предприятия-банкрота. Состав совета директоров, а также полномочия исполнительных органов ДПЗ утверждается кредиторами предприятия-банкрота, обеспечивая контроль кредиторов за деятельностью нового предприятия.
  4. Часть акции ДПЗ (контрольный пакет) выставляются на публичные торги, как актив предприятия-банкрота по начальной цене, равной номинальной стоимости акций. С учетом того, что стоимость имущественного комплекса предприятия-банкрота не покрывает совокупных требований кредиторов, торги признаются несостоявшимися и акции ДПЗ предлагаются кредиторам по цене несостоявшихся торгов, т.е. за 80% от номинала.
  5. Кредиторы принимают решение о заключении мирового соглашения, в результате которого одна часть их задолженности гасится путем передачи соответствующих пакетов акций ДПЗ из контрольного пакета, который выставлялся на торги. На оставшуюся часть долга (который по финансовой модели ДПЗ может обслуживать) заключается дополнительное соглашение о гашении задолженности в соответствии с утвержденной финансовой моделью.
  6. Процедура банкротства завершается. Реструктурированные долги кредиторов по договорам перевода долга (с согласия всех кредиторов) переводятся с бывшего предприятия-банкрота на ДПЗ. Сумма оплаты за перевод долга от бывшего предприятия-банкрота на ДПЗ осуществляется за счет выкупа всеми кредиторами (в пропорции своих реструктурированных долгов) оставшегося на бывшем предприятии-банкроте не контрольного пакета акций ДПЗ, который не выставлялся на торги. Выкуп акций осуществляется по их рыночной оценке. Поступившие в результате на ДПЗ средства направляются на частичное гашение долгов ДПЗ перед кредиторами. Таким образом, реального отвлечения средств кредиторов для указанной операции не требуется. Активы ДПЗ оформляются в залог переведенных на ДПЗ реструктурированных долгов.
  7. Для мотивации бенефициара бывшего предприятия-банкрота (или нового инвестора, который заинтересован в приобретении контроля над ДПЗ) максимально содействовать деятельности ДПЗ новые акционеры ДПЗ могут заключить опционные договора на продажу по фиксированной цене своих пакетов акций бенефициару при условии полного (или частичного) гашения реструктурированных долгов, переданных по переводу долга на ДПЗ. Обычно цена такого опциона равна номиналу акций, увеличенному на сумму процентов на номинал за время действия опциона.

Рассмотрим итоги предложенной стратегии урегулирования проблемного актива.

  1. Процедура банкротства проблемного Заемщика завершена. Все активы Заемщика переведены на вновь созданное ДПЗ. Акционерами ДПЗ являются бывшие кредиторы Заемщика, причем в такой же пропорции, в какой они входили в реестр кредиторов Заемщика. Совет директоров, а также исполнительные органы ДПЗ контролируются кредиторами. Если финансовая модель не сработает и ДПЗ не сможет гасить переведенные на него реструктурированные долги, кредиторы смогут реализовать активы ДПЗ максимально эффективным способом без введения новой процедуры банкротства.
  2. Деятельность Заемщика (а также трудовой коллектив, остатки товара, сырья, дебиторская задолженность и пр.) без периода ее прекращения переведена на ДПЗ. Таким образом, за новым ДПЗ сохранена часть рынков сбыта, принадлежащих бывшему предприятию-банкроту.
  3. Часть кредиторской задолженности бывшего предприятия-банкрота переведена на ДПЗ с таким графиком гашения, который обеспечивает ее снижение, исходя из согласованной с кредиторами финансовой модели. В результате предприятия-кредиторы (если финансовая модель будет реализована) получают возможность частичного гашения своей задолженности, которой они входили в реестр бывшего предприятия-банкрота. Поскольку данные долги обеспечены залогом активов ДПЗ, через определенный интервал времени данная задолженность может быть признана не проблемной и кредиторы смогут восстановить сформированные под такую задолженность резервы.
  4. Наличие у кредиторов акций ДПЗ позволяет использовать их как ликвидный актив. Это позволяет кредиторам реализовать данный актив (разумеется, с дисконтом) практически сразу после вхождения в капитал ДПЗ либо другим акционерам ДПЗ, либо иным участникам рынка.
  5. Наличие у кредиторов опциона на пакеты акций ДПЗ с бенефициаром Заемщика или Инвестором позволяют кредиторам (в случае успешной реализации финансовой модели) иметь шанс 100% возврата своих средств по истечении срока гашения реструктурированной задолженности, переведенной на ДПЗ.

Приведем пример расчета объема акций ДПЗ, которые необходимо выставить на торги для того, чтобы потом забрать на баланс кредиторов за 80% номинальной цены после вторых несостоявшихся торгов. Предположим, что утвержденная кредиторами финансовая модель дает расчет, который позволяет ДПЗ обслуживать K=30% от всего реестра кредиторов. Предположим, что стоимость акций ДПЗ по оценке независимого оценщика составляет A=40% от их номинала, с учетом того, что акции выпускаются номиналом равным сумме всего реестра кредиторов. Тогда объем продаваемых акций на торгах определяется как P, и вычисляется по формуле

(6)

В нашем примере получаем, что P=75%. Покажем вывод формулы (6).

С одной стороны, после принятия на баланс P% акций ДПЗ по цене 80% от номинала, долг Заемщика перед кредиторами сокращается на величину P*0,8.

С другой стороны, объем сокращаемого долга равен разности не конвертируемого долга 1-K и долга, который будет погашен при продаже остатка (1-P) акций ДПЗ на кредиторов по цене A. Таким образом, приходим к выражению .

Откуда следует формула (6).

Выводы

Предложен механизм урегулирования проблемного актива, позволяющий сохранить для кредиторов возможность контролировать активы должника-банкрота. В результате применения указанного механизма реестр кредиторов должника делится на две части. Первая часть конвертируется в акции нового акционерного общества, которое учреждается кредиторами в пропорции от их доли в реестре. Оставшаяся часть реестра реструктурируется и гасится пропорционально всем кредиторам по мере того, как новое акционерное общество осуществляет свою производственную деятельность в соответствии с утвержденной кредиторами финансовой моделью. По сравнению с обычной реализацией в процедуре банкротства, предложенная стратегия работы дает возможность получить кредиторам более высокий приведенный поток. При определенных условиях кредиторы в предложенной стратегии могут получить до 100% возврата от суммы реестровых требований, что существенно превышает среднестатистический уровень балансового возврата при реализации активов предприятия-должника в конкурсном производстве.

Задержки по заработной плате, непредвиденные расходы и другие обстоятельства могут стать причиной возникновения долга по кредиту и его передачи для взыскания коллекторскому бюро. Есть несколько стадий взыскания задолженности: досудебная и судебная, каждая из которых имеет свои особенности и последствия для заемщика.

Основания для передачи долга коллекторам

Основанием для привлечения третьей стороны к возврату просроченного займа является отсутствие выплат более 90 дней. До этого момента по кредиту начисляются проценты и штрафы, а заемщику направляются письма и СМС, уведомляющие о наличии задолженности. Проблемный займ передается коллекторам в том случае, если юридический отдел банка не смог договориться с клиентом о погашении долга. Законность привлечения коллекторов на основании агентского договора или по договору цессии определена .

Досудебный этап взыскания задолженности

Лицензированные компании, профессионально занимающиеся возвратом долгов, работают строго в рамках законодательства РФ и, в частности, . В нем определены полномочия взыскателей, а также действия, недопустимые при взыскании задолженности. Методы работы коллекторов практически идентичны тем, какие использует юридический отдел банка, и сводятся к таким действиям:

  • информирование заемщика о задолженности и последствиях неуплаты по кредиту по телефону, посредством СМС, писем на электронный адрес или по месту проживания;
  • визиты к клиенту домой и на работу по предварительной договоренности с ним и в порядке, установленном законом;
  • подача иска и его сопровождение в суде;
  • передача информации о долге и клиенте судебным приставам в рамках исполнительного производства.

Коллекторы не имеют права угрожать неплательщику или конфисковать его имущество — для этого необходимо постановление суда, исполнить которое могут только судебные приставы. Если с заемщиком не удается договориться, взыскание переходит в судебную стадию.

Судебный этап взыскания долга

Стороны судебного разбирательства: кредитор или его представители, с одной стороны, и неплательщик или его доверенное лицо — с другой. Коллекторская компания, получившая права требования по договору цессии, является кредитором клиента и не нуждается в разрешении банка на передачу дела в суд. Для подачи судебного иска коллекторы подготавливают:

  • документы, подтверждающие наличие долга по кредиту;
  • письменную претензию в адрес неплательщика, если предусмотрен претензионный порядок;
  • исковое заявление в суд.

Главная задача коллекторов на начальном этапе судебного разбирательства — подтвердить наличие задолженности со стороны клиента и свое право требования по ней. В большинстве случаев это не составляет труда и занимает немного времени. Итогом разбирательства становится решение суда о необходимости погашения долга заемщиком в 10-дневный срок и выдача исполнительного листа судебным приставам, которые могут:

  • запрашивать информацию о неплательщике, его банковских счетах, имуществе, пособиях, социальных выплатах и иных формах дохода в государственных органах, получать ее от физических и юридических лиц;
  • применять меры, ограничивающие право заемщика распоряжаться своим имуществом: продавать его или использовать в качестве залога по другим кредитам;
  • конфисковывать имущество неплательщика, накладывать арест на банковские счета, кредитные карты, взимать обязательные ежемесячные отчисления с заработной платы и других форм дохода в счет уплаты долга.

Начало исполнительного производства

После вынесения судебного решения заемщику дается 10 дней для добровольного погашения задолженности, после чего в дело вступают приставы. На начальном этапе пристав-исполнитель проводит расследование в отношении имущества заемщика, его долгов по другим займам, коммунальным услугам и наличия судебных разбирательств в прошлом. После этого клиенту направляется уведомление о начале исполнительного производства. В нем указывается сумма долга с процентами и расходами на исполнительное производство (7 % от суммы задолженности), а также сумма неоплаченных долгов государству, если таковые имеются.

С момента получения уведомления о начале исполнительного производства значительная часть недобросовестных заемщиков предпочитает погасить долг, чтобы избежать конфискации имущества и ареста банковских счетов. Но если этого не происходит, из-за нежелания должника выплачивать задолженность или невозможности сделать это приставы могут наложить арест:

  • на недвижимое и движимое имущество;
  • на предметы роскоши, драгоценности и ювелирные украшения;
  • на мебель, бытовую технику и электронику, не являющуюся остро необходимой.

Чтобы избежать конфискации имущества, первое, что необходимо сделать заемщику после образования задолженности по кредиту — обратиться в банк с разъяснениями и заявлением на реструктуризацию кредита. Для этого ему потребуется объяснить причины неуплаты и приложить документы, подтверждающие эти причины. Но даже если в уступке будет отказано, наличие заявления в банк может стать поводом для сокращения суммы выплаты судебной задолженности.

Если долг был передан коллекторам, то у клиента больше шансов изменить условия выплаты задолженности на более удобные для должника, которые включают:

  • отсрочку по выплате процентов или тела займа;
  • кредитные каникулы;
  • снижение процентной ставки;
  • списание части долга.

Кредитор сам выбирает способ изменения условий выплат по кредиту, исходя из ситуации заемщика и его платежеспособности. Но только такой способ позволяет избежать судебного разбирательства и сохранить положительную кредитную историю.

Когда Вы не можете дальше платить по кредиту Вам нужна оптимизация долга! Но на оптимизацию ни банк ни микрофинансовая организация не идет, ведь новые условия им не выгодны.

Задача любого банка и МФО заключается в том, чтобы как можно больше набежало процентов. К этому добавляется неустойка, пени, штрафы.

Но наши юристы успешно добиваются оптимизации долговых обязательств заемщика.

Оптимизация долга, включая проценты и неустойки может быть предоставлена двумя основными способами:

-Отсрочка по погашению на определенный срок или замораживание выплат без дополнительных санкций со стороны банка или МФО. Это означает, что очередной платеж Вам нужно будет внести уже по новому графику. Например, если Вы потеряли работу, мы определим оптимальный срок нахождения Вами новой работы, определим примерный размер заработка и учтем возможные риски в связи с увольнением и пр.

-Изменение размера ежемесячных платежей . Происходит уменьшение размера выплаты в соответствии с Вашими реальными возможностями. Срок выплат увеличивается, но ежемесячная сумма значительно уменьшается и становится посильной для Вас.

Как мы это делаем

Наши юристы самостоятельно в досудебном или судебном порядке возьмут на себя разработку и согласование с банком или МФО нового графика погашения Вашей задолженности в соответствии с Вашими интересами, а не интересами финансового учреждения.

Мы имеем большое число в том числе и юридических аргументов, позволяющих пересмотреть и уже начисленные пени, штрафы, проценты.

Если банк не согласится с нашими условиями и подает в суд, мы начнем подготовку к судебным заседаниям, которые будут вестись нашими юристами. Юристы в банках и МФО, как правило, менее квалифицированные и работают с типичными ситуациями в то время как юристы «Стоп кредит» имеют гораздо больший опыт и всегда имеют возможности для маневра в пользу заемщика. Наши знания и опыт позволяют нам получить нужный Вам результат.

Если у Вас уже есть решение суда или дело передано судебным приставам мы поможем либо пересмотреть решение суда либо приостановить действия судебных приставов. Основная проблема заемщиков – отсутствие юридических знаний. Этим и пользуются все – от банков, МФО, судебных приставов до коллекторов.

Если Ваш долг был продан или передан коллекторам Вы бесплатно получите помощь по борьбе с коллекторами.

Сроки и этапы

1. Первым делом мы проводим переговорный процесс со всеми заинтересованными сторонами. Все взаимодействие с банками мы проводим исключительно в юридическом ключе, с четким документированием всех процессов. Этот этап может занять до двух месяцев. В этот период мы, как правило, приостанавливаем начисление процентов и пени и это уже дополнительная победа.

2. На втором этапе мы подписываем с банком или МФО новые финансовые условия.

3. В случае, если график и новые условия не согласованы мы инициируем судебный процесс в результате которого добиваемся нужной нам рассрочки и нужного графика. В этом случае мы предпринимаем все шаги для исключения инициирования исполнительного производства и визитов к Вам судебных приставов.

4. В случае, если возникает необходимость мы проводим активную работу с коллекторами и судебными приставами.

Бесплатные консультации

Бесплатные консультации предоставляются во всех офисах «Стоп кредит». Позвоните в офис «Стоп кредит» и запишитесь на бесплатную консультацию.

Записи созданы 8837

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Похожие записи

Начните вводить, то что вы ищите выше и нажмите кнопку Enter для поиска. Нажмите кнопку ESC для отмены.

Вернуться наверх