Лимит кредитования

Тетки А.В.,
к.т.н., заместитель начальника
отдела казначейства
золотодобывающей компании АО «Полюс»,
опыт работы в сфере финансов — 14 лет,
сфера научных интересов: кредитные риски предприятий,
операции на денежном рынке,
оценка справедливой стоимости производных финансовых
и долговых инструментов,
проблемы оценки стоимости компаний
и нормализации учета (г. Москва)
Управление финансовыми рисками
01(45) 2016

В статье рассматривается методический подход к ограничению предельного уровня кредитных рисков и дебиторской задолженности на предприятии. Подход базируется на оценке этого уровня по показателям финансового состояния и кредитоспособности контрагентов и на последующем соблюдении корпоративных процедур, в рамках которых устанавливаются и пересматриваются кредитные лимиты для поставщиков и подрядчиков компании.

Одной из задач финансовой службы компании является минимизация финансовых потерь, вызванных невыполнением обязательств контрагентами. К сделкам, увеличивающим денежные обязательства и кредитные риски контрагентов перед компанией, относятся:

  • продажа продукции, выполнение работ, оказание услуг контрагенту на условиях, отличных от полной предварительной оплаты (когда денежные средства зачисляются на банковские счета компании до отгрузки продукции);
  • приобретение товара у контрагента или оплата услуг на условиях, отличных от оплаты по факту поставки (оказания услуг, выполнения работ) или коммерческого (товарного) кредитования со стороны контрагента;
  • предоставление контрагенту займа, коммерческого либо товарного кредита, поручительство за контрагента перед третьими лицами;
  • размещение депозитов на счетах контрагента;
  • приобретение долговых ценных бумаг контрагента;
  • заключение с контрагентом брокерского договора либо договора доверительного управления имуществом;
  • заключение агентского, комиссионного договора, договора поручения, в рамках которого возможна передача контрагенту имущества компании;
  • передача контрагенту имущества компании в аренду или на ответственное хранение.

Методы снижения кредитных рисков

Компания может применять следующие подходы к снижению имеющихся кредитных рисков:

  1. оплата продукции, работ, услуг по факту поставки/выполнения;
  2. обеспечение авансового платежа со стороны поставщика (поручительство кредитоспособных лиц, страхование, залог, банковская гарантия);
  3. ограничение принимаемого компанией кредитного риска на контрагента фиксированной величиной, оцениваемой и утверждаемой с учетом его текущего финансового состояния, — кредитным лимитом.

При первом подходе ситуация относительно ясна — оплачивать работы или услуги по факту их выполнения более надежно. Другое дело, что это не всегда возможно на практике: поставщик может оказаться местным или отраслевым монополистом и не согласовать контракт с оплатой продукции по факту поставки, а привлекательность условий, выдвинутых конкретным поставщиком, может перевесить важность условия оплаты по факту поставки (так называемой предавки, в противоположность предоплате), предложенного другими поставщиками.

Второй подход (с обеспечением платежа) имеет множество вариантов. Наиболее предпочтительным в отношении надежности является, с точки зрения автора, вариант с банковской гарантией возврата аванса. Данный способ обеспечения имеет свои минусы, один из них — возникновение дополнительных затрат поставщика на услуги банка по рассмотрению клиентской заявки и выдачу самой гарантии, которые он может возложить на покупателя. Другая отрицательная сторона подхода — продолжительность исполнения сделки. Рассмотрение банком заявки на получение гарантии удлиняет время согласования контракта с поставщиком, и сделка может не состояться.

В рамках третьего подхода внутри компании устанавливаются ограничения на величину кредитного риска для создающих его контрагентов в зависимости от финансового состояния и платежеспособности последних. Максимальные уровни кредитного риска, принимаемые компанией (или группой компаний) в отношении банков и фирм-контрагентов, ограничиваются утвержденными для них значениями лимитов.

Лимит кредитного риска (кредитный лимит) — наибольшая сумма необеспеченных денежных обязательств контрагента перед компанией, в отношении которых допустим кредитный риск. Иными словами, это величина, до которой может увеличиваться дебиторская задолженность контрагента перед компанией. Применительно к поставщикам и подрядчикам это наибольшая допустимая сумма денежных средств, которая может быть выделена для авансового финансирования контрагента, применительно к банкам — максимальная сумма денежных средств, которая может быть размещена на его счетах и депозитах. Значения кредитных лимитов рассчитываются финансовым контролером и затем должны быть утверждены на более высоком уровне, чем финансовая дирекция, т.е. на уровне компании или группы компаний. Такие решения может принимать обладающий соответствующими полномочиями коллегиальный орган, имеющийся в компании (далее — регулятор).

Ограничение принимаемых кредитных рисков

Структурные подразделения компании, планирующие в расчетах с тем или иным поставщиком или подрядчиком полную или частичную предоплату, должны инициировать вопрос об утверждении лимита кредитного риска для контрагента в необходимом размере. С этой целью они направляют финансовому контролеру запрос и прилагают необходимые документы, среди которых обязательно должны присутствовать финансовая отчетность и обоснование экономической целесообразности выделения лимита. Контролер проводит финансовый анализ: с помощью действующей в компании методики рассчитывает величину кредитного лимита применительно к контрагенту и на основании результата принимает решение о возможности его утверждения. Методика может иметь ту или иную степень детализации; элементы анализа кредитоспособности контрагентов можно найти у многих авторов . В случае положительного решения контролер по итогам анализа финансового состояния контрагента составляет соответствующее заключение (справку по вопросу утверждения лимита). Окончательное решение о возможности утверждения лимита для контрагента принимается регулятором (профильным коллегиальным органом) путем голосования. Процедура инициирования вопроса и утверждения лимита схематично изображена на рис. 1.

Действие кредитного лимита ограничено его сроками, величиной и текущим размером дебиторской задолженности контрагента, которая в совокупности с суммой предоставленных банковских гарантий не должна превышать утвержденного значения лимита. Действие лимита распространяется на все операции контрагента, которые могут привести к увеличению его финансовых обязательств перед компанией.

Требования к контрагентам в зависимости от принимаемого кредитного риска

Можно предложить следующие условия определения и действия лимитов.

1. Регулятор не рассматривает вопрос об установлении лимита кредитного риска, если предполагаемый аванс или расчетное значение лимита не превышают заданный минимальный размер — ML. Кредитный риск в таком размере принимается в рамках имеющихся служебных полномочий финансового директора компании.

2. Если расчетный лимит на компанию-контрагента превышает ML, то он может быть утвержден регулятором при выполнении хотя бы одна необходимого условия:

  • контрагент имеет кредитный рейтинг не ниже заданного уровня (например, рейтинг инвестиционного уровня от международных кредитных агентов — Standard & Poor’s, Moody’s, Fitch Ratings);
  • контрагент предоставил банковскую гарантию возврата аванса или исполнения обязательств; выбор банка-гаранта должен быть сотсован с финансовой службой компании, и на него также должен быть утвержден кредитный лимит; размер гарантии не должен превышать величины утвержденного лимита на банк-гарант по сделке.

3. В ряде случаев, например при безальтернативности предложения того или иного поставивщика, рассматриваются исключения из перечисленных правил. Тем не менее и в этих случаях обязательно должны действовать те или иные критерии отказа в установлении лимита, например такие:

  • контрагент имеет отрицательный собственный капитал;
  • контрагент существует менее двух лет;
  • контрагент участвует в крупных судебных разбирательствах в качестве ответчика или к нему имеются крупные налоговые претензии;
  • значение коэффициента Альтмана (показателя вероятности банкротства по Э. Альтману), рассчитанное на основе официальной отчетное контрагента, составляет менее 1,8 .

В зависимости от компании, которая принимает на себя риск, могут быть добавлены дополни тельные критерии.

Расчет значений кредитных лимитов

Методика расчета подразумевает оценку некоторого базового значения кредитного лимита BL и применение к нему системы понижающих коэффициентов и варьируется для банков и прочих компаний.

В качестве источников погашения контрагентом своих обязательств рассматриваются:

  • выручка от реализации продукции;
  • денежные средства;
  • дебиторская задолженность;
  • запасы.

Рассмотрим вариант для контрагентов-компаний. Базовый лимит в этом случае может вычисляться по формуле:

где SE — собственный капитал контрагента;
S — среднемесячная выручка контрагента;
С — средняя за анализируемый период величина денежных средств;
I — запасы;
dl/dt — производная величины запасов по времени (скорость их изменения);
D — дебиторская задолженность;
dD/dt производная дебиторской задолженности по времени (скорость ее изменения);
ki и kD — понижающие коэффициенты, принимающие значения в зависимости от степени ликвидности конкретного вида актива;
k1 и k2 — понижающие коэффициенты для показателей (могут быть приняты равными 0,1).

Таким образом, BL является величиной, принимающей значения либо доли капитала компании, либо комбинированной взвешенной суммы активов и выручки. Список активов во второй части формулы (1) может быть расширен. 

На следующем этапе проводится финальный расчет кредитного лимита L. Он определяется по формуле:

L = BL * (kF*F*kw*W + kPD*PD), (2)

где F — коэффициент финансового состояния контрагента;
W — коэффициент кредитоспособности контрагента;
PD — показатель платежной дисциплины (исполнение обязательств перед компанией за обозримый период, если применимо).

Коэффициент F отражает оценку финансового состояния контрагента на последнюю анализируемую дату. Он представляет собой средневзвешенную сумму показателей ликвидности, структуры капитала, финансовой устойчивости и деловой активности и принимает значения в диапазоне от 0 до 1.1 при этом соответствует отличной оценке финансового состояния, 0 — неудовлетворительной.

Расчет величины F выполняется согласно формуле:

F = ∑kfi*fi, (3)

где fi — значение i-го расчетного показателя финансового состояния в баллах;
kfi — вес i-го расчетного показателя финансового состояния в показателе F.

Сумма коэффициентов kfi равна 1:

∑kfi = 1

где N — количество принимаемых в расчет показателей финансового состояния.

Значения fi находятся в диапазоне от 0 до 1:

О < fi < 1. Таким образом, оценка показателя fi может меняться от неудовлетворительной (0) до отличной (1).

Коэффициент кредитоспособности равен среднему значению по совокупности баллов, присвоенных контрагенту за степень его общей устойчивости (продолжительность деятельности, кредитные рейтинги, возможность внешней поддержки) и положение на рынке (конъюнктура ми версификацию, рынки сбыта).

Изменение размера лимитов

Установленный ранее размер лимита, срок действия которого еще не истек, может быть кап уменьшен, так и увеличен. Как правило, увеличение лимита на контрагента производится после соответствующего запроса ответственного подразделения (сотрудника). Напротив, уменьшение лимита в основном бывает вызвано проведение контрольных процедур в отношении принимаемого компанией кредитного риска.

Если есть необходимость увеличить размер лимита на контрагента, то заинтересованная сторона посылает соответствующий запрос финансовому контролеру, указав в нем желаемую новую величину лимита, как правило соответствующую размеру аванса. Далее финансовый контролер должен совершить те же действия, что и в стандартном случае инициирования лимита, с последующей передачей заключения на рассмотрение регулятору.

Если снижение кредитоспособности контрагента, выявленное в результате анализа, вызывает необходимость уменьшить лимит, то финансовый контролер направляет соответствующее заключение (справку) регулятору. Рассмотрев его, регулятор путем голосования может принять решение об уменьшении лимита до величины, рекомендованной финансовым контролером.

Контроль соблюдения кредитных лимитов

Если для контрагента имеется установленный лимит, то в пределах его неиспользованного остатка заинтересованные структурные подразделения компании могут заключать с данным контрагентом сделки, в условиях которых содержатся авансовые платежи.

Контроль соблюдения лимитов при заключении сделок

На стадии подготовки сделки ответственное подразделение вправе послать финансовому контролеру запрос на предварительную экспертизу, приложив к нему описание сделки, включающее в себя названия контрагентов, объемы и сроки расчетов и прочие существенные условия. Как вариант на согласование финансовому контролеру сразу направляются проекты документов, подписание которых потенциально увеличивает величину обязательств контрагентов перед компанией. Это, в частности, следующие виды сделок: договоры с поставщиками и подрядчиками, содержащие условия о предоплате, финансовых вложениях, перечисления денежных средств и ценных бумаг в управление и на брокерские счета, поставка произведенной продукции контрагенту до получения денежной оплаты от ее продажи.

После обработки такого запроса либо рассмотрения проектов документов финансовый контролер должен сообщить ответственному подразделению о наличии кредитных рисков при реализации сделки и об их размере. Предполагаемое заключение договора и подписание спецификации подразумевают следующие действия финансового контролера в целях управления кредитными рисками:

  • оценку размера кредитных рисков, возникающих в связи с подписанием договора;
  • экспертизу проекта договора на предмет соблюдения уже имеющихся лимитов.

Если представленный на согласование контракт предусматривает возможность возникновения кредитного риска в отношении контрагента, лимит для которого не устанавливался или его срок истек, либо увеличения кредитного риска сверх утвержденного лимита, то финансовый контролер должен указать это отдельно в своем сообщении ответственному подразделению.

Кроме того, при принятии решения о согласовании договора и предстоящем использовании лимита он должен проверить соотношение между установленным лимитом и будущим объемом обязательств контрагента перед компанией после выполнения операции. Если обязательства контрагента обеспечены банковской гарантией, то их фактический объем может превышать лимит на сумму гарантии в пределах неиспользованного остатка кредитного лимита на банк- гарант. Если лимит ранее установлен и покрывает размер платежей, предстоящих по договору, то причин для приостановки заключения сделки (подписания договора) нет.

Подписание договора должно приостанавливаться при наличии одного из следующих обстоятельств:

  • кредитный лимит в отношении контрагента при его запланированном авансировании до текущего момента не рассматривался;
  • размер необеспеченных платежей по договору превышает лимит, ранее установленный в отношении контрагента;
  • кредитный лимит, по мнению финансового контролера, не может быть установлен вследствие неблагополучного финансового состояния контрагента.

При заключении сделок на рынке долговых ценных бумаг могут наблюдаться особенности принятия компанией кредитных рисков, а именно повышенные кредитные риски, связанные и с эмитентом ценных бумаг, и с контрагентом по сделке. В частности, это касается следующих сделок:

  • приобретение ценных бумаг с оплатой денежными средствами;
  • продажа ценных бумаг, если в условиях сделки отсутствует пункт о полной предварительной оплате со стороны контрагента.

При согласовании сделок на рынке ценных бумаг финансовый контролер должен отметить наличие и состояние лимита как на контрагента, так и на эмитентов ценных бумаг, купля-продажа которых является предметом сделки.

Контроль соблюдения лимитов при проведении платежей

В рамках неиспользованного остатка кредитного лимита могут проводиться операции, приводящие к возникновению или изменению величины обязательств контрагентов перед компанией. Текущий контроль соблюдения лимитов осуществляется финансовым контролером при согласовании им платежей и получении информации об увеличении размера обязательств контрагента. В случае намеченного платежа по сделке, в результате которого может увеличиться размер этих обязательств, ответственное под-разделение должно сообщить об этом финансовому контролеру, чтобы последний своевременно проверил условие непревышения будущей величиной обязательств утвержденного кредитного лимита.

Финансовый контролер должен вначале проверить соблюдение утвержденного лимита на контрагента, после чего запланировать и согласовать платеж (рис. 2). Если в совокупности с предстоящим платежом обязательства контрагента превысят установленный лимит, то платеж отклоняется.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Изложенный в статье подход к ограничению масштабов кредитных рисков помогает финансовой службе компании решать следующие задачи:

  • стандартизация подходов и процедур для регулирования значений лимитов кредитного риска, принимаемого в отношении контрагентов;
  • ограничение предельных уровней кредитных рисков и мониторинг их последующего соблюдения;
  • сокращение размеров авансирования контрагентов и сумм дебиторской задолженности компании;
  • уменьшение потерь, вызванных невыполнением контрагентами обязательств перед компанией.

Успешное решение компанией этих задач улучшает ее уровень ликвидности и, как следствие, позволяет в больших объемах размещать временно свободные денежные ресурсы в краткосрочные депозиты и увеличивать прибыль от операций на денежном рынке.

Литература

1. Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. — М.: ИНФРА-М, 2011.

2. Бобылева АюЗ. Финансовые управленческие технологии. — М.: ИНФРА-М, 2007.

Лимит кредитования (кредитный лимит), это размер кредита, устанавливаемый банком для каждого клиента индивидуально в пределах общего лимита кредитования, утверждённых в тарифных планах (условиях) банка.

Кредитный лимит Лимит кредитования (кредитный лимит) является одним из ключевых условий банка по рассмотрению и выдаче заёмщику любого кредита, и обязательно увязывается с показателями деятельности банка.
Если вдуматься в формулировку лимита кредитования, то становится понятным, что он состоит как бы из двух взаимодополняющих параметров. Это:

  1. Предельные границы кредитования по всем предлагаемым банком видам кредитов. Как правило, банки устанавливают две границы лимита кредитования по каждому виду предлагаемых кредитов, которые называются так:
    • Минимальная сумма кредита
    • Максимальная сумма кредита.

    Так, например, по потребительскому кредиту «Потребительский кредит без обеспечения» границы лимита кредитования Сбербанком России установлены следующие:

    • Минимальная сумма кредита — 15 000 рублей и 45 000 в рублях (для г. Москвы) ;
    • Максимальная сумма кредита — 1 500 000 рублей.

  2. Максимальный лимит кредитования заёмщика, это предельная сумма кредита, которую банк установит конкретному заёмщику исходя из его платёжеспособности, но в пределах утверждённых границ. Полная сумма кредита заёмщика не может выходить за границы лимита кредитования, т.е. может быть только равна или быть меньше максимальной границы кредита.

Чтобы всё стало понятно, стоит рассмотреть пример расчёта потребительского кредита без обеспечения Сбербанка России при следующих параметрах:

  • Мин. сумма кредита — 15 000 рублей или 45 000 в рублях (для г. Москвы);
  • Макс. сумма кредита — 1 500 000 рублей.
  • Средняя зарплата – 40 т.р.
  • Срок кредитования 5 лет
  • Ставка при общих условиях кредитования — 21,5 %

Сумма кредита конкретного заёмщика, составленная на калькуляторе Сбербанка, получилась только 564 367,48 руб., что значительно меньше максимального лимита кредитования, установленного банком.
В Федеральном законе РФ от 2 декабря 1990 года No 395-1 » О банках и банковской деятельности»о размере лимита кредитования, на который банки заключат кредитный договор с заёмщиком, говорится следующее:
— Кредитная организация обязана определять в кредитном договоре полную стоимость кредита, предоставляемого заёмщику – физическому лицу, а также указывать перечень и размеры платежей заёмщика – физического лица, связанных с несоблюдением им условий кредитного договора. (Статья 30, часть 8)
— Полная стоимость кредита рассчитывается кредитной организацией и доводится ею до Заёмщика – физического лица в порядке, установленном Банком России (Статья 30, часть 12).
Исходя из всего вышесказанного, следует, что лимит кредитования (кредитный лимит) — это предельная сумма кредита, которую заёмщик имеет право получить в банке с учётом своего финансового положения и действующими в банке нормативами, которая обязательно должна оговариваться в кредитном договоре.
Для составления суммы кредита унифицированной формулы и методики не существует, каждый банк разрабатывает свою.
Формулу расчёта лимита кредитования можно представить, например, в виде такой формулы:
ЛК = min (ОБ, ВО, ФП, МВЛ), где
ЛК – лимит кредитования;
ОБ – обеспеченность ссуды ликвидным обеспечением;
ВО – возможность обслуживания кредита;
ФП – финансовое положение;
МВЛ – максимально возможный лимит кредитования в рамках конкретного кредитного продукта.
Материал про данную формулу Ю.В. Ефимова, ОАО «БАЛТИНВЕСТБАНК» «Банковское кредитование», №5, 2012 года можно посмотреть здесь >> bankir.ru/tehnologii/s/modeli-opredeleniya-limita-kreditovaniya-10002433/
Лимит кредитования можно ещё назвать и ограничителем размера банковского кредита, связанного с кредитными рисками по невозврату. Именно из-за рискованности предоставления кредитов возникает необходимость управления рисками, что и производится с помощью определённых ограничительных лимитов по суммам кредита. Поэтому, установление заёмщику необходимого размера кредитного лимита в первую очередь будет зависеть от того, сможет ли он доказать свою платёжеспособность на этом уровне, или ему будет предложен кредит в меньшем размере.

Сегодня уже сложно встретить человека вообще не пользующегося банковскими картами. Практически у всех есть зарплатная карточка, но кроме нее многие наши соотечественники пользуются и кредитной карточкой.

Выбрать кредитную карту

Более того, кредитные карточки уже начали превалировать над классическими потребительскими займами. Тем не менее, количество средств, доступных для пользования по кредитке, ограничивается размером суммы, в границах которой осуществляется финансирование заемщика, называемой кредитный лимит.

Карта с кредитным лимитом

Так банковская карта с кредитным лимитом позволит совершать покупки, даже если на счету средств недостаточно.

Но что же такое кредитный лимит? С понятием кредитный лимит знаком каждый заемщик, обращавшийся за предоставлением ссуды в любое финансово-кредитное учреждение.

Это одно из основных условий банка при рассмотрении и выдаче любого кредита.

Кредитный лимит составляют два взаимодополняющие параметры, это:

  • Установленные предельные границы кредитования для каждого вида предлагаемых кредитов – минимальная и максимальная сумма кредита.
  • Максимальный лимит кредитования — то есть предельная сумма кредита (в утвержденных пределах), предоставляемая банком заемщику и устанавливаемая в зависимости от платежеспособности клиента, не превышающая лимит кредитования.

Минимальная сумма кредита представляет собой своеобразный уровень безубыточности, обеспечивающий возмещение операционных расходов по обслуживанию выданного займа.

Максимальная сумма кредита, как правило, устанавливается для заемщика индивидуально, в зависимости от его платежеспособности, залогового имущества, наличия поручителей, и, что важно, кредитной истории, свидетельствующей о предыдущем опыте и умении клиента распоряжаться заемными средствами.

Кредитный лимит обязательно согласовывается с показателями деятельности банка.

Зачем нужен кредитный лимит?

Банки устанавливают пределы кредитного лимита с целью снижения рисков, связанных с возможным невозвратом взятых у них средств.

Банк предоставляет своим клиентам определенные суммы денег в долгосрочное пользование. Весь этот период времени клиент берет необходимые ему суммы денег, возвращает долг, снова берет и снова возвращает деньги. При этом общая сумма его долга банку не может превышать выделенной ему суммы.

Соответственно, размер кредитного лимита зависит, прежде всего, от платежеспособности клиента.

Например, при оформлении моментальной кредитной карты изначальный лимит может быть совсем невелик, однако после предоставления банку официальной справки о доходах, эта сумма будет адекватно увеличена.

Кроме того в некоторых случаях возможны преимущества. Так Сбербанк предлагает своим клиентам возможность получения скидок и бонусов от его партнеров.

Как увеличить кредитный лимит?

Увеличение кредитного лимита может происходить двумя способами:

  • По желанию самого клиента.
  • По желанию банка.

Если клиенту необходимо увеличить лимит своей кредитной карты, он должен обратиться в банк и представить соответствующие документы:

  • заявка в письменной форме;
  • подтверждение увеличения доходов в мере, позволяющей обслуживать карту с большим лимитом.

Кроме того, у такого клиента должна быть хорошая кредитная история, то есть он должен активно пользоваться кредитной карточкой при безналичных расчетах и не иметь просроченных платежей.

Если же клиент пользуется картой очень редко или часто использует карту для снятия наличных денег, а кроме того задолженности оплачивает с задержками, ему вряд ли стоит надеяться на увеличение кредитного лимита.

Но, случается, что клиент еще не озаботился тем как увеличить лимит кредитной карты, а банк проявил инициативу и самостоятельно увеличил сумму доступных ему средств, в качестве бонуса.

Условия такого благорасположения банка — регулярное пользование кредиткой, но может оказаться и результатом проведения акции.

В этом случае может оказаться, что сумма лимита прямо пропорционально процентной ставке и за пользование большей суммой клиенту придется и платить больше. В любом случае, если клиент не нуждается в большем количестве средств,оформить кредитный лимит в прежних рамках он сможет, лично обратившись в банк.

2 0 0 0 0 Обнаружили ошибку? Выделите ее и нажмите Ctrl + Enter. Команда Bankiros.ru 3 797 просмотров Расскажите друзьям: Подпишитесь на Bankiros.ru

  • Авторы
  • Резюме
  • Файлы
  • Ключевые слова
  • Литература

Приступ Н.П. 1 Сенчукова А.С. 1 1 ФГБОУ ВПО Владивостокский государственный университет экономики и сервиса На основе анализа показателей уровня обеспеченности кредитов, состава заёмщиков, величины просроченной кредитной задолженности произведена оценка кредитного риска коммерческого банка. В результате оценки кредитного риска установлено, что банк находится в зоне критического риска вследствие слабой диверсификации кредитного портфеля и повышенного уровня просроченной кредитной задолженности. 1409 KB коммерческий банк кредитный риск оценка кредитного риска 1. Положение Банка России от 26.03.2004 г. № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» . URL: http://base.garant.ru/584458/ (дата обращения: 10.04.2015). 2. Инструкция Банка России от 03.12.2012 г. № 139-И «Об обязательных нормативах банков» . URL: http://base.garant.ru/70286876/ (дата обращения: 10.04.2015). 3. Приступ Н.П., Сенчукова А.С. Теоретические аспекты управления банковскими кредитными рисками // Современные научные исследования и инновации. 2015. № 6 . URL: http://web.snauka.ru/issues/2015/06/56220 (дата обращения: 30.06.2015). 4. Малашихина Н.Н., Белокрылова О.С. Риск-менеджмент: Учебное пособие. – Ростов н/Д: Феникс, 2004. – 320 с. 5. Остапчук К.Л. Оценка совокупного риска кредитного портфеля банка // Экономические науки. – 2010. – № 10 (79) . URL: http://ecsn.ru/files/pdf/201010/201010_239.pdf (дата обращения: 10.04.2015).

Кредитно-рисковая политика отдельного коммерческого банка имеет определённую специфику и оригинальность, обусловленные региональной принадлежностью банка, составом клиентской базы и масштабами финансово-кредитной деятельности. Это обусловливает актуальность и практическую востребованность исследований методов оценки и управления кредитными рисками применительно к отдельному коммерческому банку. Целью настоящего исследования является апробация методов оценки кредитного риска на примере условного коммерческого банка

Материалы и методы исследования

Оценка кредитного риска заключается в определении максимально возможного убытка, который может быть получен банком в течение определенного периода времени. К наиболее распространённым методам оценки банковских кредитных рисков можно отнести аналитический, нормативный, коэффициентный, статистический, комплексный методы.

Аналитический метод оценки возможных потерь (уровня риска) банка реализуется на основе Положения Банка России от 26.03.2004 г. № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» и предусматривает оценку уровня риска по каждой кредитной операции с учетом финансового состояния заемщика, обслуживания им кредитной задолженности и уровня ее обеспечения. С учетом действия факторов кредитного риска ссуды включаются в одну из пяти категорий качества: отсутствие кредитного риска; нестандартные; сомнительные; проблемные; безнадёжные ссуды . Оценка кредитного риска по каждой выданной ссуде (профессиональное суждение) выносится по результатам комплексного анализа деятельности заемщика с учетом его финансового положения и качества обслуживания долга по ссуде.

Центральным банком РФ устанавливаются обязательные экономические нормативы допустимых банковских рисков. Порядок их установления, расчёта и предельно-допустимые значения регулируются Инструкцией ЦБ РФ от 03.12.2012 г. № 139-И «Об обязательных нормативах банков» . К нормативам кредитных рисков относятся: максимальный размер риска на одного заемщика (группу связанных заемщиков); максимальный размер крупных кредитных рисков; максимальный размер кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных кредитной организацией своим участникам (акционерам) и инсайдерам.

Оценка кредитного риска при помощи статистических методов заключается в расчете и анализе показателей дисперсии, вариации, стандартного отклонения и др. по кредитному портфелю банка.

Коэффициентный метод оценки кредитного портфельного предусматривает расчет относительных показателей кредитных рисков и их сравнение с установленными критериями оценки, лимитами, определение уровня совокупного кредитного риска банка.

Комплексная оценка риска кредитного портфеля банка предусматривает расчет интегральных коэффициентов, обеспечивающих сопоставимость количественных и качественных показателей оценки кредитного риска банка.

Задачами оценки банковских кредитных рисков являются: выявление факторов риска; выявление и измерение риска; лимитирование риска; установление взаимосвязей между кредитным и иными банковскими рисками, оценка их взаимного влияния; минимизация риска; мониторинг и контроль риска .

В данном исследовании на примере условного банка проводится оценка кредитного риска с помощью коэффициентного метода и системы лимитов риска . Система лимитов риска включает: лимиты риска по уровню обеспеченности кредитов ликвидным залогом; лимиты риска на заёмщиков в разрезе следующих основных групп: государственный сектор; юридические лица; физические лица; лимиты риска по кредитам, предоставленным крупнейшим заёмщикам; лимиты риска по кредитам, выданным заёмщикам, находящимся не по месторасположению банка; лимиты риска по просроченным ссудам. В зависимости от величины возможных потерь установлены три зоны риска. Зона допустимого риска – область, в пределах которой величина вероятных потерь не превышает ожидаемой прибыли. Значение совокупного риска для допустимой зоны не должно превышать значения 0,3 (R ≤ 0,3), что определяет экономическую целесообразность деятельности коммерческого банка. Зона критического риска (0,3 ≤ R ≤ 0,7) – область возможных потерь, превышающих величину ожидаемой прибыли, опасность не получить никакого дохода и понести убытки. Зона катастрофического риска (R ≥ 0,7) – область вероятных потерь, которые превосходят критический уровень и могут достигать величины, равной капиталу банка .

Результаты исследования и их обсуждение

Расчёт лимитов риска и совокупного кредитного риска произведён по данным оборотных ведомостей банка по счетам бухгалтерского учета (форма № 101), отчёта о прибылях и убытках (форма № 102). Исходные данные приведены в табл. 1.

Таблица 1

Исходные данные для расчёта лимитов кредитного риска и совокупного кредитного риска коммерческого банка, тыс. руб.

Показатели

Сумма

Общие характеристики кредитного портфеля

1. Кредитный портфель, всего

984 992 119

2. Резерв на возможные потери по ссудам

70 914 226

3. Просроченная задолженность по предоставленным кредитам

27 518 750

4. Сумма кредитов 10 самых крупных заёмщиков

344 747 242

5. Сумма кредитов, выданных заёмщикам не по месторасположению банка

6. Просроченные проценты по предоставленным кредитам

581 887

Кредиты по группам заемщиков

7. Государственный сектор

1 237 459

8. Юридические лица

741 671 683

9. Физические лица

242 082 977

Обеспечение возвратности выданных кредитов

10. Размер обеспечения ссуд

1 313 322 825

11. Необеспеченные ссуды

Доходы и расходы по кредитным операциям

12. Процентные доходы

24 949 713

13. Процентные расходы

1 539 178

Лимит риска по уровню обеспечения кредитов оценивается коэффициентом обеспеченности кредитов (К1) (табл. 2). Для отнесения показателя к той или иной зоне риска применяются следующие критерии: допустимый риск – объем кредитного портфеля меньше суммы обеспечения (значение коэффициента до 0,9); критический риск – объем кредитного портфеля соответствует сумме обеспечения (0,9–1,0); катастрофический риск – сумма кредитного портфеля больше суммы обеспечения (коэффициент > 1). В нашем случае коэффициент обеспеченности кредитов составляет 0,75, что свидетельствует о допустимой зоне риска.

Коэффициент просроченных ссуд (К2) характеризует выполнение сроков по кредитным договорам. Зоны риска коэффициента К2 следующие: допустимый риск – в кредитном портфеле отсутствуют просроченные ссуды; критический риск – просроченные ссуды достигают 50 % кредитного портфеля (значение коэффициента ≤ 0,5); катастрофический риск – просроченные ссуды превышают 50 % объема кредитного портфеля (значение коэффициента > 0,5). В нашем случае коэффициент просроченных ссуд составляет 0,028 (табл. 2). Это незначительное превышение допустимого уровня риска.

Распределение кредитов по категориям заёмщиков характеризует коэффициент диверсификации кредитных вложений (К3) по категориям: государственный сектор, юридические лица и физические лица. В расчёт принимается категория заемщиков, имеющая наиболее высокий удельный вес в объёме кредитного портфеля – кредиты, предоставленные юридическим лицам. Следовательно, коэффициент диверсификации кредитных вложений рассчитаем по категории заёмщиков «юридические лица». Полученное значение коэффициента составляет 0,75 (табл. 2).

Уровень концентрации кредитов характеризует коэффициент концентрации кредитов по выданным суммам К4. Зоны риска по К4 следующие: допустимый риск – если значение показателя не превышает 20 % объёма кредитного портфеля (коэффициент до 0,2); критический риск – если значение показателя находится в пределах до 40 % объема кредитного портфеля (коэффициент от 0,2 до 0,4); катастрофический риск – если значение показателя превышает 40 % объема кредитного портфеля (коэффициент выше 0,4). В нашем случае на 10 крупнейших заёмщиков – юридических лиц приходится 35 % кредитного портфеля Банка, что характеризует зону кредитного риска как критическую (табл. 2).

Коэффициент концентрации кредитов по месторасположению банка К5 характеризует географическое расположение клиентов. Зоны риска по данному коэффициенту следующие: допустимый риск – если значение показателя не превышает 10 % объема кредитного портфеля; критический риск – если значение показателя находится в пределах до 30 % объема кредитного портфеля; катастрофический риск – если значение показателя превышает 30 % объема кредитного портфеля. Полученное значение коэффициента составляет 0 (табл. 2).

Кредитное ценообразование характеризует коэффициент соотношения расходов и доходов по кредитному портфелю (К6). Для данного коэффициента установлены следующие зоны риска: допустимый риск – если значение показателя не превышает 0,7; критический риск – если значение находится в пределах 0,7-1,0; катастрофический риск – если значение показателя превышает 1. Полученное значение коэффициента составляет 0,06 (табл. 2).

Качество кредитного администрирования характеризуется коэффициентом покрытия убытков по ссудам К7. По данному показателю применяются следующие зоны риска: допустимый риск – если значение показателя не превышает 0,2; критический риск – если значение не превышает 0,6; катастрофический риск – если значение показателя достигает 1 и выше. Полученное значение коэффициента составляет 0,4 (табл. 2).

Сводная оценка риска кредитного портфеля (R) осуществляется путем сложения значений показателей и определением их среднего значения. Полученное значение составляет 0,33 (табл. 2).

Таблица 2

Результаты оценки кредитного портфеля коммерческого банка, полученные с применением коэффициентного метода и системы лимитов рисков

Зона допустимого риска превышена на три сотых пункта. Кредитный портфель Банка вошёл в зону критического риска (0,3 ≤ R ≤ 0,7), в которой начинается область возможных потерь, превышающих величину ожидаемой прибыли. 75 процентов кредитного портфеля составляют кредиты юридическим лицам (коэффициент К3). При этом коэффициент концентрации кредитов К4 превышен. Также отмечается превышение коэффициента покрытия убытков по ссудам К7. Следовательно, причинами вхождения в зону критического риска является слабая диверсификация кредитного портфеля и повышенный уровень просроченной кредитной задолженности.

Выводы

Для оценки кредитного риска условного коммерческого банка выбран коэффициентный метод. Методика оценки риска опирается на систему лимитов риска по таким критериям как: уровень обеспеченности кредитов, лимиты риска на заёмщиков в разрезе основных групп (государственный сектор, юридические лица, физические лица), лимиты риска по кредитам, предоставленным крупнейшим заёмщикам, лимиты риска по кредитам, выданным заёмщикам, находящимся не по месторасположению банка, лимиты риска по просроченным ссудам. Оценка и анализ кредитных рисков банка проведена на основе публикуемой отчётности банка, размещаемой в открытом доступе на сайте Центрального банка РФ. В результате оценки кредитного риска установлено, что банк находится в зоне критического риска вследствие слабой диверсификации кредитного портфеля и повышенного уровня просроченной кредитной задолженности.

Библиографическая ссылка

Приступ Н.П., Сенчукова А.С. ОЦЕНКА БАНКОВСКОГО КРЕДИТНОГО РИСКА // Международный журнал прикладных и фундаментальных исследований. – 2015. – № 8-5. – С. 947-950;
URL: https://applied-research.ru/ru/article/view?id=7277 (дата обращения: 17.09.2020). Предлагаем вашему вниманию журналы, издающиеся в издательстве «Академия Естествознания» (Высокий импакт-фактор РИНЦ, тематика журналов охватывает все научные направления) «Современные проблемы науки и образования» список ВАК ИФ РИНЦ = 0.791 «Фундаментальные исследования» список ВАК ИФ РИНЦ = 1.074 «Современные наукоемкие технологии» список ВАК ИФ РИНЦ = 0.909 «Успехи современного естествознания» список ВАК ИФ РИНЦ = 0.736 «Международный журнал прикладных и фундаментальных исследований» ИФ РИНЦ = 0.570 «Международный журнал экспериментального образования» ИФ РИНЦ = 0.431 «Научное Обозрение. Биологические Науки» ИФ РИНЦ = 0.303 «Научное Обозрение. Медицинские Науки» ИФ РИНЦ = 0.380 «Научное Обозрение. Экономические Науки» ИФ РИНЦ = 0.600 «Научное Обозрение. Педагогические Науки» ИФ РИНЦ = 0.308 «European journal of natural history» ИФ РИНЦ = 1.369 Издание научной и учебно-методической литературы ISBN РИНЦ DOI

О. Б. Волошина

ПОДХОДЫ К ОПРЕДЕЛЕНИЮ ЛИМИТА КРЕДИТОВАНИЯ

Аннотация. В статье рассмотрены актуальные вопросы расчета лимита кредитования при выдаче кредитов, что позволяет значительно снизить уровень просроченной задолженности по кредитам. Целью установления лимита кредитования является обеспечение оптимального уровня рисков и ускорение принятия решения по отдельным кредитным операциям в рамках этого лимита.

Ключевые слова: лимит кредитования, банк, заемщик, финансовое состояние.

В настоящее время не существует унифицированной методики лимита кредитования, и каждый банк идет по собственному пути. Разработка модели расчета лимита кредитования при выдаче кредитов значительно снижает вероятность дефолта заемщиков.

Банки по-разному подходят к вопросу определения лимитов, но обычно кредитные лимиты подразделяются на следующие группы: лимиты по регионам (странам), отраслевые лимиты, лимиты кредитования одного заемщика. В рамках настоящей статьи основное внимание будет уделено последней группе.

Определение лимитов кредитования является одним из главных вопросов кредитного процесса. Отсутствие универсальной методики оценки величины кредитного лимита во многом связано с тем, что до сих пор не выработан общепринятый подход к решению этой задачи. Как правило, расчет лимита кредитования потенциального заемщика является итогом анализа финансового состояния клиента, и основная идея заключается в том, что чем лучше финансовое состояние какого-либо заемщика, тем большую сумму кредита он может получить. На практике же так получается не всегда, особенно если говорить про малый и средний бизнес и про достоверность отчетности, представляемой клиентами данного сегмента.

Чрезмерно завышенный лимит кредитования может обернуться дефолтом заемщика и, как результат, появлением проблемного актива в портфеле банка. С другой стороны, заниженный лимит кредитования приведет к снижению рентабельности бизнеса клиента, замедлению темпов его развития и так называемым издержкам упущенной выгоды, или альтернативным издержкам.

Фактически определение лимита кредитования можно рассматривать как один из инструментов управления кредитным портфелем. Целью установления лимита кредитования является обеспечение оптимального уровня рисков и ускорение принятия решения по отдельным кредитным операциям в рамках этого лимита. Существует множество различных частных и общих, традиционных и нетрадиционных методик расчета кредитного лимита. Каждый банк, как правило, использует одну из общеизвестных методик либо разрабатывает свою собственную исходя из имеющихся внутрибанковских методик оценки рисков, ликвидности, стратегии развития и т.п. .

Существует два основных вида лимитов кредитования одного заемщика, используемых на практике:

1) некоторые банки предпочитают устанавливать лимиты в зависимости от вида предоставляемых клиенту услуг. В частности, банк может открывать для клиента кредитные линии с определенными лимитами кредитования по отдельным видам деятельности: по операциям на денежном рынке, по операциям с иностранной валютой, по свопам и опционам. Когда для каждого вида деятельности устанавливаются отдельные лимиты, часто вводится система их перераспределения между подразделениями банка. Такая система дает банку возможность продолжать кредитные операции в тех случаях, ко-

гда отдельные подразделения исчерпали кредитные лимиты, но общий лимит по подразделениям еще не выбран;

2) банки устанавливают совокупный лимит кредитования одного заемщика, в рамках которого клиенту может быть предоставлено несколько кредитных продуктов в различных видах кредитования. Технология, применяемая некоторыми банками, заключается в том, чтобы установить как основной лимит кредитования одного заемщика, так и предел превышения этого лимита, используемый в экстренных случаях при условии соблюдения заемщиком контрольных показателей кредитного договора. Иными словами, решением кредитного комитета может быть установлен лимит кредитования на одного заемщика в сумме N и предусмотрена возможность увеличения данного лимита до суммы М в случае предоставления дополнительного обеспечения, увеличения оборотов по расчетному счету, выполнения прочих условий.

Отметим, что вне зависимости от вида устанавливаемых лимитов кредитования механизм их определения является унифицированным: прежде чем принимать решение об установлении лимита кредитования, следует оценить основные факторы риска с применением количественных методов оценки (регрессионных моделей). После этого на основании группировки анализируемых показателей в порядке убывания можно рассчитать лимит кредитования как процент от собственного капитала, объема кредитного портфеля или как норматив абсолютных предельных величин для каждой группы конкретных заемщиков.

Компании, которые занимаются разработкой информационно-аналитических программных продуктов для банков, также предлагают свои методики расчета лимитов кредитования заемщиков. Одним из таких разработчиков является фирма «ИНЭК»

Краеугольным камнем методики расчета лимитов кредитования фирмы «ИНЭК» является то, что количественная величина риска невозврата кредита (величина необходимого резервирования) должна быть одинаковой для любого заемщика и не зависеть от других факторов. Исходя из своих возможностей, целей и задач кредитор сам определяет величину риска невозврата средств. Естественно, чем меньше этот риск, тем лучше качество кредитного портфеля. Другими словами, лимит, рассчитанный для менее надежной организации, должен обеспечивать такой же уровень риска невозврата, как и для самой надежной организации.

Средняя величина риска невозврата кредита (величина необходимого резервирования), выдаваемого на сумму лимита при многократном кредитовании заемщика, может быть определена по следующей формуле:

Риск невозврата = Лимит х Вероятность невозврата, (1)

откуда

^ Риск невозврата , .

Лимит =————————. (2)

Вероятность невозврата

Рассчитывая лимиты на каждого заемщика, кредитор предполагает, что в течение рассматриваемого периода времени финансовое состояние заемщика (а значит, его риск невозврата) не изменится. Однако оно является случайной величиной, которая зависит от многих факторов, в том числе от состояния финансового рынка и связанных с ним других заемщиков. В свою очередь, величина общего риска невозврата кредитора (риск невозврата или величина необходимого резервирования общего кредитного портфеля) тоже случайная величина. Степенью изменчивости случайной величины является ее дисперсия. Чем чаще и больше менялось финансовое состояние каждого из заемщиков в прошлом, тем больше дисперсия общего риска невозврата и тем вероятнее изменение этой величины в худшую сторону для кредитора. Таким образом, общий риск невозврата (соответственно и лимиты на каждого заемщика) должен быть рассчитан так, чтобы с

учетом дисперсии в следующий период времени он не превысил бы с определенной вероятностью заранее заданные границы.

Для того чтобы при расчете лимитов кредитования учесть такие границы возможных изменений общего риска невозврата, которые будут устраивать кредитора, а именно не выше риска невозврата, можно записать следующее:

‘ N

ХЛимит , х Вероятность невозврата,- +

V г

JN N

XX(Лимит, х Вероятность, )С{,) (Лимит,- х Вероятность,-) —

— N х Риск невозврата) ^ ш1п, (3)

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

лимит

где N — количество заемщиков; С{ j — матрица ковариаций вероятностей невозврата заемщиков г и j; К — квантиль, задающий доверительную вероятность. Чем больше этот коэффициент, а соответственно доверительная вероятность, тем более осторожен кредитор. Если при расчете лимитов этот коэффициент выбран равным нулю, то это означает, что кредитора интересует только текущее финансовое состояние заемщика, а возможные изменения общего риска невозврата в следующий период времени ему полностью безразличны. В этом случае лимиты кредитования могут быть рассчитаны по формуле (2).

Традиционно лимит кредитования Ь определяется по формуле

Ь = ВЬ • С, (4)

где ВЬ — базовый лимит; С — синтетический коэффициент.

Базовый лимит — это максимальная величина кредита для конкретного заемщика на рассматриваемый период времени.

Синтетический коэффициент отражает оценку финансового состояния заемщика и принимает значения в диапазоне от нуля до единицы. Единица соответствует хорошей оценке финансового состояния заемщика, нуль — неудовлетворительной. Видно, что лимит, рассчитанный по традиционной формуле, прямо пропорционально зависит от значения синтетического коэффициента. Например, для заемщика с хорошим финансовым состоянием рассчитанный лимит равен величине базового лимита, а для заемщика с неудовлетворительной оценкой величина лимита равна нулю.

Синтетический коэффициент, который еще иногда называют синтетическим коэффициентом риска, также можно рассматривать как вероятность возврата кредита заемщиком (о соответствует нулевой вероятности возврата, 1 — вероятности возврата, равной 100 %). Тогда вероятность невозврата кредита РБ заемщиком, или, как ее еще называют, вероятность дефолта заемщика, может быть найдена по формуле

РБ = 1 — С. (5)

Используя вероятность невозврата кредита, можно рассчитать величину среднего риска невозврата кредита Я:

Я = Ь • РБ (6)

или в терминах традиционной методики:

Я = Ь(1 — С).

Традиционная формула расчета лимитов следующая:

Рш1п / Р = С / (1 — Ршп),

где С — это синтетический коэффициент для расчета лимитов по традиционной формуле.

Смысл синтетического коэффициента в том, что чем он больше, тем больше лимит. Синтетический коэффициент должен лежать в диапазоне от 0 до 1, а лимит в соответствии с традиционной формулой рассчитывается как максимальный лимит, умноженный на синтетический коэффициент .

Оценка финансового положения заемщика производится, как правило, в баллах от о до 3: чем больше, тем лучше. Если использовать методологию Положения Банка России от 26.03.2004 г. № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности», то финансовое положение заемщика может соответствовать на конкретную дату одной из следующих категорий: хорошее, среднее, плохое. Таким образом, 3 балла будут соответствовать «хорошей» оценке финансового положения заемщика, 2 балла — «средней» оценке, 3 балла — «плохой». Если применять эту методологию в традиционной формуле, то необходимо привести этот диапазон к диапазону от 0 до 1, для того чтобы использовать полученное значение в качестве синтетического коэффициента. Формула такова:

С = 1 — ((3 — X) / 3), (7)

где X — значение рейтинга в баллах.

Например, при X = 1,9025, С = 0,634167.

Ршш = 0,01 (1 % ), если степень доверия к организации = 99 %.

Рассчитаем степень риска:

Р = Ршш (1 — Рш1п) / с = 0,01 • (1 — 0,01) / 0,634167 = 0,0099 / 0,634167 = 0,015611,

что соответствует 1,5611 % риска.

Таким образом, лимит кредитования можно рассчитать по формуле

Лимит = (Максимальный размер кредита • Ршш) / Степень риска. (8)

Следует отметить тот факт, что ни одна из традиционных методик анализа финансового состояния и расчета лимитов кредитования не обеспечивает 100 %-й вероятности возврата выдаваемых кредитов, тем более, не учитывает риски возможных потерь по этим кредитам. Кредитный риск — один из основных в банковской деятельности. Тщательный анализ финансового состояния заемщика в традиционных методиках позволяет лишь уменьшить величину этого риска. Рассмотренный выше подход учитывает риски возможных потерь и в случае создания соответствующих резервов позволяет свести эти риски к действительно минимальному значению.

Список литературы

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

Волошина Ольга Борисовна

кандидат экономических наук, доцент, кафедра экономической кибернетики, Пензенский государственный университет E-mail: voloshina_o@mail.ru

Записи созданы 8837

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Похожие записи

Начните вводить, то что вы ищите выше и нажмите кнопку Enter для поиска. Нажмите кнопку ESC для отмены.

Вернуться наверх